Как найти среднегодовой остаток оборотных средств

Постоянное развитие предпринимательской сферы требует от руководства постоянного поиска методов эффективного использования оборотного капитала. Далеко не последнее место в этом процессе занимает система экономических показателей, в которых особое место занимает среднегодовой остаток оборотных средств.

Актуальность вопросов рационального и эффективного использования оборотных средств заключается в том, что в ходе оборота такого капитала высвобождаются дополнительные денежные и материальные ресурсы, которые компания может направить в дополнительные инвестиции. В комплексе все это положительно влияет на финансовую устойчивость предприятия, его платежеспособность и прибыльность деятельности в целом.

Для анализа эффективности реализуемой политики управления оборотным капиталом используется система показателей оборачиваемости ОА. Под данным термином подразумевают длительность полного кругооборота средств от превращения денежных активов в запасы и до зачисления выручки на счет компании. При расчете каждого показателя используется средний остаток оборотных средств.

Как найти остатки оборотных средств

Чтобы в ходе дальнейшего финансового анализа рассчитывать показатели оборачиваемости рабочего капитала, нужно предварительно рассчитать стоимость остатков оборотных средств. Последовательность расчета данного показателя зависит от того, для какого показателя оборачиваемости он будет использован.

Среднегодовые остатки оборотных средств определяются следующим образом:

Oн = ((Oн₁ + Oн₂) / 2 + Σонi) / 12,

где

O_н1 – сумма активов на 1 января анализируемого года;

O_н2 – сумма активов на 1 января следующего года;

ΣО_нi – стоимость нормируемых оборотных средств на каждое 1-е число остальных месяцев года.

Формула среднегодового остатка оборотных средств применяется для расчета как плановых, так и фактических показателей. Алгоритм расчета для ненормированных ОА аналогичный.

Для расчета скорректированной стоимости среднего остатка оборотных средств формула имеет следующий вид:

Oсг = ((O_I + O_II + O_III + O_IV + O_V) / 5) — O_л,

где

O_I, O_II, O_III, O_IV – стоимость остатков анализируемой категории оборотных средств на начало каждого квартала;

O_V – стоимость остатка анализируемой категории оборотных средств на конец последнего квартала;

O_л – стоимость элементов оборотных средств, которые для корректировки исключаются из суммы среднего остатка, чаще всего это стоимость излишних либо ненужных ресурсов (неликвидов).

Данная формула используется для сырья, материалов, запасных частей, незавершенного производства, запасов готовой продукции или малоценных и быстроизнашивающихся предметов.

Среднеквартальные остатки оборотных средств определяют на основании данных бухгалтерской отчетности следующим образом:

O_ср.к = (O_ср.мI + O_ср.мII + O_ср.мIII) / 3,

где

O_ср.мI, O_ср.мII, O_ср.мIII – сумма оборотных активов на конец каждого месяца квартала.

Если нужно рассчитать среднемесячный показатель, используют формулу:

Oср.м = (O₁ + O₂) / 2,

где

О₁ и О₂ – это стоимость ОА на начало и конец анализируемого месяца.

Средние остатки оборотных средств в системе показателей оборачиваемости

Среднемесячные, среднеквартальные и среднегодовые остатки оборотных средств используются при расчете основных показателей эффективности управления оборотным капиталом. Соответственно, если у менеджера есть такие рассчитанные коэффициенты, с их помощью можно аналогично рассчитать и стоимость остатков рабочего капитала.

Скорость оборачиваемости ОА рассчитывается с помощью трех показателей:

1. Коэффициента оборачиваемости, который показывает, сколько оборотов делает рабочий капитал за конкретный отрезок времени. Формула расчета:

К_об = Р / С,

где

Р – выручка от реализации продукции, работ, услуг (данные из отчета о финансовых результатах);

С – средние остатки оборотных средств за анализируемый период.

1. Периода одного оборота ОА. Показывает, за сколько времени рабочий капитал делает 1 полный оборот. Может быть рассчитан двумя способами:

О = С : Р / Д или О = Д / Коб,

где

О – длительность одного оборота;

Д – количество дней в отчетном периоде.

1. Коэффициента загрузки оборотных средств, который демонстрирует величину ОА, которая выпадает на единицу реализованной продукции. Формула расчета:

Кз = С / Р

Средний остаток оборотных средств за отчетный период также используют для определения влияния структурных изменений в ходе деятельности, сопоставляя показатель по каждой категории ОА с объемом товарной продукции.

Если среднегодовые остатки оборотных активов меньше норматива, это свидетельствует об абсолютном высвобождении ОА. Такие средства не могут быть изъяты из оборота, поскольку находятся в запасах товарно-материальных ценностей.

Среднемесячный
остаток оборотных средств Ф_об.м
определяют как среднюю арифметическую
величину суммы начального Ф_об.н
и конечного Ф_об.к
остатка:

.

Среднеквартальный
остаток оборотных средств Ф_об.кв
определяют как среднехронологическую
величину суммы остатков на начало
каждого месяца:

,

где Ф_об1,
Ф_об2,
Ф_об3,
Ф_об4,
– остатки оборотных средств на начало
каждого месяца, руб.

Среднегодовой остаток
оборотных средств Ф_об.г
определяют как среднехронологическую
сумму остатков оборотных средств на
начало каждого месяца или как величину
моментного ряда по следующим формулам:

,

где Ф_об1,
…, Ф_об12
– остатки оборотных средств на начало
каждого месяца;

Ф_об.к12
– остаток оборотных средств на конец
двенадцатого месяца или начало
последующего периода, руб.

,

где Ф_обI,
…, Ф_обIV
– среднеквартальные остатки по
среднехронологическому моментному
ряду, руб.

По средним остаткам
оборотных средств определяют показатели
эффективности их использования.

4.3. Норма и норматив оборотных средств.

Ритмичность, слаженность
и высокая результативность использования
оборотных средств во многом зависит от
их оптимальных размеров (как от оборотных
производственных фондов, так и фондов
обращения). Поэтому большое значение
приобретает процесс нормирования
оборотных средств,
который относится к текущему финансовому
планированию на предприятии.

Нормируют оборотные
средства, находящиеся в производственных
запасах, незавершенном производстве,
остатках готовой продукции на складах
предприятия. Это
нормируемые оборотные
средства. Остальные элементы оборотных
средств называются
ненормируемыми.

В процессе нормирования
оборотных средств определяют норму и
норматив оборотных средств.

Нормы
оборотных средств характеризуют
минимальные запасы товарно-материальных
ценностей на предприятии и рассчитываются
в днях запаса, нормах запаса деталей,
рублях на расчетную единицу.

Норматив оборотных
средств устанавливает их минимальную
расчетную сумму, постоянно необходимую
предприятию для работы. И представляет
собой произведение нормы оборотных
средств на тот показатель, норма которого
определена.

Фактические запасы сырья, денежных
средств и т.д. могут быть выше или ниже
норматива или соответствовать ему –
это один из наиболее изменчивых
показателей финансовой деятельности.

Невыполнение норматива оборотных
средств может привести к сокращению
производства, невыполнению производственной
программы из-за перебоев в производстве
и реализации продукции.

Сверхнормативное запасы отвлекают из
оборота денежные средства, свидетельствуют
о недостатках материально-технического
обеспечения, неритмичности процессов
производства и реализации продукции.
Все это приводит к недостаточному или
неэффективному использованию ресурсов.

Норматив оборотных
средств по каждому виду производственных
запасов материальных ценностей Ф_об.н
определяется по формуле:

,

где С_об
– затраты по смете производства на
планируемый период по i-му
виду оборотных средств, руб.;

Н_об
– норма запаса по i-му
виду оборотных средств (дн., %, руб.);

Д_к
– продолжительность планируемого
периода (количество календарных дней),

или:

,

где С_i
сут –
среднесуточный расход по i-му
виду оборотных средств, руб.,

.

При расчете норматива
оборотных средств принято считать месяц
равным 30, квартал – 90, год – 360 дней.

Норма запаса топлива,
материалов, автомобильных шин, запасных
частей, малоценного и быстроизнашивающегося
инвентаря, инструмента определяются в
днях.

Норма оборотных
средств в днях по производственным
запасам включает:

• время нахождения
  материалов в пути (транспортный запас)
  после оплаты их предприятием;

• время разгрузки,
  приемки и складирование материалов в
  местах хранения;

• время лабораторного
  анализа и подготовки материалов к
  потреблению (технологический запас);

• время пребывания
  материалов в виде текущего запаса в
  днях (устанавливается в размере 50%
  среднего интервала между двумя смежными
  поставками);

• время пребывания
  материалов в виде гарантийного
  (страхового) запаса, принимаемого
  травным 50% текущего запаса или
  устанавливаемого опытным путем.

Норматив оборотных средств по отдельным
видам материальных ресурсов, имеющих
свою специфику, определяется следующим
образом.

Автомобильное
топливо. Норматив собственных
оборотных средств для образования
текущего запаса автомобильного топлива
включает в себя наличие автомобильного
топлива в баках автомобилей, на складе
(в бочках и других резервуарах) или в
виде оплаченных талонов.

По АТП, осуществляющим заправку
автомобилей топливом на автозаправочных
станциях (АЗС) нефтеснабжающих организаций
по предварительно оплаченным талонам,
размер текущего запаса автомобильного
топлива определяется в зависимости от
установленной по договору с нефтеснабжающей
организацией периодичности приобретения
талонов. Учитывая, что расход автомобильного
топлива (талонов) производится постепенно
и к началу очередной даты приобретения
талонов остаток их будет минимальным,
текущий запас автомобильного топлива
в виде оплаченных талонов рекомендуется
принимать в размере 70% стоимости разового
приобретения талонов.

Расчет нормы запаса автомобильного
топлива в днях производят следующим
образом: текущий запас в хранилищах АТП
устанавливается в размере 50% среднего
интервала между двумя смежными поставками;
запас топлива в баках автомобилей Н_т.аопределяется по формуле:

,

где е– емкость бака
автомобиля, л.;

n_т– норма расхода
топлива на 100 км пробега, л;

l_сс– среднесуточный
пробег автомобиля, км.

Фонд
оборотных агрегатов.
Потребность оборотных средств на
образование фонда оборотных агрегатов
определяется в денежном выражении в
среднем в размере 3% от стоимости
комплектов агрегатов, потребных на весь
парк подвижного состава. Так, например,
если стоимость комплектов агрегатов,
потребных на весь парк подвижного
состава АТП, составляет 986 тыс. руб., то
норматив оборотных средств будет равен
986. 0,03 = 29,6 тыс. руб.

Малоценный
и быстроизнашивающийся инвентарь и
инструмент.
По этой статье предусматриваются
оборотные средства, необходимые для
покрытия стоимости малоценного и
быстроизнашивающегося инвентаря и
инструментов, находящихся в эксплуатации,
т.е. у водителей, ремонтных рабочих, в
раздаточной кладовой, а также на складе
в виде запасов.

Так как при выдаче инструментов и
инвентаря в эксплуатацию 50%их стоимости
списывается на затраты по производству,
то потребность в оборотных средствах
для создания эксплуатационного запаса
будет равна 50% их стоимости. В среднем
норма запаса малоценного и
быстроизнашивающегося инвентаря и
инструментов находящихся в запасе,
принимается равной 30 дн., а находящихся
в эксплуатации – 250 дн.

Величина норматива оборотных средств
по малоценному и быстроизнашивающемуся
инвентарю и инструментам в эксплуатации
может быть определена и методом прямого
счета исходя из действующих норм набора
инструментов на одного водителя,
ремонтного рабочего, один станок и
других норм. В этом случае норматив
оборотных средств в денежном выражении
определяется умножением стоимости
набора инструментов (инвентаря) на
соответствующее количество водителей,
ремонтных рабочих, станков. При этом
следует иметь также в виду, что 50% их
стоимости сразу списывается на затраты
на производство.

Незавершенное
производство.
Норматив собственных оборотных средств
по незавершенному производству выделяется
АТП на возмещение затрат по переходящим
незаконченным ремонтам автомобилей и
агрегатов, продолжительность которых
превышает одни сутки. Норма запаса в
днях по незавершенному производству
принимается в зависимости от
продолжительности ремонта и характера
распределения затрат в процессе
производства.

Норма оборотных
средств на незавершенное производство
Н_н.з
определяется умножением средней
длительности производственного цикла
(продолжительности ремонта) Д_р.ц
на коэффициент нарастания затрат К_н.з.,
определяемый как частное от деления
суммы единовременных материальных
затрат (ремонтные материалы и запасные
части) и половины всех остальных расходов
на общую сумму затрат по ремонту объектов,
продолжительность ремонта которых
превышает одни сутки.

Расходы
будущих периодов.
Норматив по этому элементу оборотных
средств устанавливается в денежном
выражении в размере суммы остатка этих
средств на конец планируемого периода.
Для расчета норматива расхода будущих
периодов Ф_б.п
необходимо к ожидаемому остатку этих
расходов на начало года Ф_ож.о
прибавить планируемую сумму расходов
будущих периодов за год Ф_пл
и исключить часть, подлежащую списанию
на себестоимость перевозок в планируемом
году Ф_сп:

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]

• #
• #
• #
• #
• #
• #
• #
• #
• #
• #
• #

Понятие оборотных средств и их роль в деятельности предприятия

Фактически оборотными средствами выступают предметы труда, имеющие денежную (стоимостную) оценку и отвечающие следующим критериям:

• полное использование на протяжении одного цикла производства;
• непрерывное изменение натурально-вещественной формы;
• перенос стоимости на конечный продукт.

Оборотные средства состоят из производственных оборотных фондов и фондов обращения, каждый из которых включает целый ряд элементов (рисунок 1).

Подобным соотношением отдельных элементов оборотных средств предприятия характеризуется их структура. В то же время следует понимать, что она не несет в себе обязательственного характера и может видоизменяться в зависимости от конкретных условий хозяйствования и отраслевой специфики деятельности предприятия.

Так или иначе, оборотные средств выступают неотъемлемой частью имущества предприятия и играют огромную роль в его финансово-хозяйственной деятельности. Именно они в процессе своего кругооборота обеспечивают непрерывность воспроизводственного процесса, постоянно меняя свои формы (денежные средства – производственные запасы и сырье для изготовления продукции – готовая продукция – денежные средства и так далее).

Оценочные показатели эффективности использования оборотных средств

Оборотные средства, выступая экономическим ресурсом субъекта хозяйствования, требует анализа и оценки эффективности их использования. Использования оборотных средств определяется их сущностью и особенностями кругооборота (рисунок 2).

В процессе своего кругооборота оборотные средства постоянно меняются свою форму. На денежные средства приобретаются сырье и материалы, которые в ходе производственного процесса превращаются в готовую продукцию. Готовая продукция, произведенная предприятием, подлежит рыночной реализации, в результате чего предприятие получает выручку. Таким образом, оборотные средства вновь приобретают денежную форму и далее цикл повторяется.

Для того чтобы проанализировать эффективность использования оборотных средств и выявить потенциально опасные для финансовой устойчивости предприятия элементы, используется целый ряд показателей.

Основными из них являются:

• среднегодовая величина (остаток) оборотных средств;
• показатели использования;
• показатели эффективности.

Рассмотрим их более подробно.

Под среднегодовым остатком оборотных средств хозяйствующего субъекта понимается средняя величина оборотных средств предприятия за два прошедших года. Он показывает, сколько в среднем оборотных средств имелось в распоряжении субъекта хозяйствования за анализируемый период. Его расчет позволяет сгладить возможные колебания показателя.

Показателями использования выступают коэффициент оборачиваемости и загрузки, а также длительность оборота оборотных средств субъекта хозяйствования. Они отражают характер и скорость кругооборота оборотных средств.

Наконец, показатели эффективности оборотных средств, представленные соответствующим коэффициентом и величиной их высвобождения, характеризуют эффект, приносимый финансовыми вложениями в оборотные активы.

Рассмотрим методику их расчета более подробно.

Методика расчета показателей использования оборотных средств

В основе методики расчета показателей использования оборотных средств хозяйствующего субъекта и их эффективности лежит экономический смысл показателей. Основные формулы их расчета представлены ниже.

Среднегодовой остаток оборотных средств ($ОС$) определяется как средняя арифметическая суммарной величины оборотных средства за анализируемый период. Его величина может быть определена по формуле

$ОС = (ОС_0 + ОС_1) / 2$

где $ОС_0$ и $ОС_1$ – оборотные средства за анализируемый и предшествующий ему периоды.

Далее рассмотри показатели использования.

Коэффициент оборачиваемости ($Коб$) определяется как отношение объемов выручки предприятия, полученной в результате сбыта его продукции, к средней величине оборотных средств за период. Наглядно формула его расчета представлена ниже:

$Коб = Выручка / ОС$

Фактически, данный коэффициент показывает, сколько кругооборотов за период успевают совершить оборотные средства хозяйствующего субъекта, иначе говоря – сколько циклов они проходят.

Показателем, обратным коэффициенту оборачиваемости выступает коэффициент загрузки оборотных средств ($Зоб$). Соответственно, он может быть найден по формуле :

$Зоб = 1 / Коб = ОС / Выручка$

Данный коэффициент показывает, сколько величину оборотных средств хозяйствующего субъекта, приходящуюся на 1 рубль реализованной продукции.

Также одним из основных показателей использования оборотных средств выступает длительность их оборота ($Доб$). Фактически она показывает, сколько времени необходимо оборотным средствам предприятия для полного прохождения одного цикла кругооборота. Ее величина определяется по формуле:

$Доб = Д / Коб$

где $Д$ – длительность периода.

Таким образом, чем выше коэффициент оборачиваемости оборотных средств, тем меньше времени им требует для совершения одного кругооборота. Соответственно, тем быстрее происходит циркуляция оборотных средств, а следовательно они приносят большую пользу.

Помимо этого для оценки эффективности использования оборотных средств применяется такой показатель, как коэффициент эффективности ($Кэф$). Он отражает величину оборотных средств, приходящуюся на 1 рубль прибыли хозяйствующего субъекта. Соответственно, его величина определяется по формуле:

$Кэф = Прибыль / ОС$

Особое значение при анализе оборотных средств и оценке их использования имеет ускорение оборачиваемости, способствующее увеличению накоплений. Для этого определяется высвобождение оборотных средств ($ОСвысв$) величина которого рассчитывается по формуле:

$ОСвысв = Выручка • (Добб – Добп) / Д$

Где $Добб$ и $Добп$ – среднее время оборота в базисном и планируемых периодах.

Представленные показатели могут быть рассчитаны как для всей совокупности оборотных средств, так и для их отдельных элементов, например, дебиторской задолженности.

При оценке состава и структуры оборотных средств также могут использоваться показатели удельного веса, определяемые путем деления отдельного элемента на всю совокупность оборотных средств.

Среднегодовой остаток оборотных средств: формула расчета

Весомой частью всех активов любой компании считаются его оборотные средства (ОС). От того, насколько профессионально осуществляется управление этими средствами, в значительной мере будет зависеть успешность функционирования субъекта хозяйствования. Имеющийся оборотный капитал, который удерживается управленческим аппаратом компании в необходимом количестве для создания условий, обеспечивающих ее нормальную жизнедеятельность, должен правильно и довольно жестко учитываться и контролироваться.

Важным и необходимым требованием для достижения успешности компании, прочности ее позиции в рыночной экономике является наличие достаточного оборотного капитала, эффективно работающая структура, содержание, скорость оборота, высокое результативное применение ОС.

Задачи анализа оборотных средств компании

Проведение тщательного анализа ОС является жизненно важным мероприятием для предприятия. Он позволяет найти и внедрить в сложных экономических условиях результативные направления развития, использовать новые подходы к использованию имеющегося в компании оборотного капитала для поддержания на должном уровне производства при наличии значительного количества неблагоприятных факторов рыночной экономики:

• высокого уровня инфляционных процессов
• снижение производственных объемов
• снижение спроса на продукцию, товары, услуги
• риски неплатежей
• разрыв хозяйственных взаимосвязей
• высокая налоговая нагрузка
• ограничение доступа к кредитованию ввиду повышения процентных ставок банковскими учреждениями и др. кризисных явлений

Все эти неблагоприятные факторы заставляют предпринимателей перестраивать собственную стратегию по ОС, требуют заниматься подбором альтернативных источников поступления финансов, вникать в вопросы, связанные с поиском эффективных методов их применения.

Важной задачей такого анализирования считается оперативное обнаружение и устранение причин, что привели или могут стать результатом неэффективного управления оборотным капиталом, выявление возможностей для его более эффективного и интенсивного использования. Кроме того, анализ позволяет определить факторы, которые влияют на важные характеристики оборачиваемости, установить продолжительность периода одного оборота, количественно измерить влияние этих факторов, определить, как влияет оборачиваемость ОС на функционирование предприятия в разрезе финансов.

Анализ финансового положения компании, способность расплачиваться за ресурсы, ликвидность прямо зависят от скорости превращения средств, вкладываемых в активы и их способность быстро превращаться в деньги.

Проведение анализа оборотного капитала помогает:

• установить, насколько эффективно используются ресурсы во время активного функционирования компании
• определить эффективность применения ресурсов компании в плане своевременного погашения обязательств, имеющих краткосрочный характер
• определить, куда вкладываются ОС компании на протяжении финансового периода

Размер и структура ОС компании обязаны отвечать ее нуждам, зафиксированным в бюджете, при этом нужно учитывать, что текущие активы обязаны быть наименьшими, но такими, чтобы их хватало на эффективную и бесперебойную деятельность компании.

Анализ состава и структуры оборотного капитала

Структура ОС выражается в соотношении компонентов системы в общем составе ОС. Этот показатель зависим от:

• особенностей и характеристик производства
• системы, применяемой в процессе снабжения компании
• установленного порядка проведения расчетных операций с потребителями

Чтобы спрогнозировать структуру, нужно изучить изменения в составе характеристик ОС на перспективу.

Структура ОС фирмы выражает характер ее денежных и операционных периодов. Есть прямая зависимость структуры и состава ОС от показателей экономического характера и организаторских способностей руководства, длительности цикла производства, сырьевой базы и наличия достаточного количества материалов.

При проведении анализа есть смысл брать во внимание следующие факторы:

• функциональное влияние во время производства (в виде средств обращения и производственных оборотных средств)
• скорости перехода в денежные единицы (ликвидность)
• фактора риска при капиталовложениях

Стоит также обратить внимание во время анализа факторам экономического, производственного, организационного характера, среди которых стоит выделить:

• особенности отрасли и конкретного вида деятельности
• длительности цикла производства, его сложности
• цены на сырье, условия приобретения, отсутствия сбоев в поставках
• дисциплина проведения платежно-расчетных операций, порядок расчетов
• взаимная ответственность сторон, участвующих в договорных отношениях

Чтобы проанализировать структуру ОС, важно установить, каким является удельный вес компонентов, их составляющих в стоимости путем проведения структурного анализа.
Проведение вертикального анализа требуется для выявления структуры конечных финансовых характеристик, проще – для определения удельного веса определенных отчетных статей в суммирующем показателе, позволяющем установить, насколько сильно действие конкретного фактора на получаемые итоги.

Этот метод предоставляет возможность конкретизировать в ОС долю определенных компонентов системы:

Di = Обсi / Обс, где

• Di – доля компонента ОС
• Обсi – конкретное значение компонента ОС
• Обс – итоговая цифра по ОС компании

Если известны все доли, составляющие оборотные активы, можно сделать заключение о том, насколько качественным является управление ресурсами на предприятии.

К примеру, большая часть дебиторских задолженностей говорит о низкой эффективности взаимосвязи с потребителями. Большая часть имеющихся запасов говорит о том, что имеет место:

• низкое качество управления процессами закупок, возможным ростом объемов закупок, связанных с ростом стоимости основных видов используемого сырья и материалов
• рост количественных показателей в производстве продукции, которое влечет за собой рост запасов материалов
• непрофессиональный подход к планированию, отсутствие безупречно налаженной взаимной связи между блоками, отвечающими за закупки и производственные процессы и др.

Анализ эффективности использования оборотных средств

ОС представляют собой весомую часть во всем финансовом балансе фирмы. Кроме того, это один из самых мобильных компонентов капитала. Поэтому от их состояния, рационального применения будет зависеть результативность хоздеятельности и все финансовое здоровье компании.

Результаты функционирования организации, ее финансовые успехи в огромной степени зависят от следующих факторов:

• вложенных ассигнований в ОС
• количества этих вложений в производстве, в обороте, в финансах, в материальных ресурсах, сбалансированности их соотношения

Следовательно, при проведении анализа ОС компании вначале нужно изучить, какие перемены происходят в их структуре, составе, далее произвести их оценивание.

Во время проведения анализа оборотных активов нужно принять во внимание, что стабильность финансового состояния зависит от того, насколько оптимально размещены средства на каждой из стадий производственного процесса: в снабжении, на производстве, при сбыте готовой продукции.

Важно в обязательном порядке учитывать изменения в имеющихся ОС и их структуре и понимать, что стабильность структуры капитала, пребывающего в обороте, говорит о стабильности, налаженности процесса производства и продажи готового продукта.

Если во время анализа замечены серьезные изменения, это говорит о нестабильности функционирования фирмы и необходимости корректировки конкретных производственных процессов.

Формула среднегодового остатка оборотных средств и пример расчета

Вычисление среднегодового остатка ОС по определенному периоду определяется в количестве 1⁄2 суммы остатков, взятых в начале периода и на его конец, если остатки ОС меняются равномерно на протяжении этого отчетного периода.

Расчет остатка ОС в целом или конкретного их вида производят по средней хронологической формуле. В этом случае точность расчета среднего остатка (а значит и оборачиваемость) зависит от того, как много моментных остатков включается в расчетную формулу.

Определить сумму остатка ОС можно так:

• за месяц – сумму остатков на начало требуемого периода, и на его конец разделить на 2
• за квартал – 3 среднемесячных суммированных остатка разделить на 3
• годовую сумму – четыре средних по кварталам остатка разделить на 4

Из среднего остатка ОС вычесть суммы, которые размещены в банках на расчетных счетах предприятия.

Пример расчета

Требуется определить размер готового среднего остатка ОС, если:

• на 01.01.2017 они составили 550 тыс. рублей
• на 01.04.2017 – 580 тыс. рублей
• на 01.07.2017 – 610 тыс. рублей
• на 01.10.2017 – 590 тыс. рублей
• на 01.01.2018 – 650 тыс. рублей

Среднегодовой остаток оборотных средств – формула:

Оср.г. = (Ос.н / 2 + Ос2 + Ос3 + Ос.к.) / (п – 1)

Оср.г. = (550 / 2 + 580 + 610 + 590 + 650 / 2) / (5 – 1) = 595 тыс. рублей.

Таким образом, данный показатель составит 595 тысяч рублей.

Для показателя оборачиваемости ОС, как и для других параметров оборачиваемости не установлено никаких нормативов. Их анализ выполняется или в динамике, или в сравнении с другими отраслевыми предприятиями, выпускающими аналогичную продукцию или имеющими сходный вид деятельности.

Чтобы решать проблемы, возникающие при управлении оборотными активами, нужно внедрять на предприятии целостную систему мониторинга ОС, осуществить перераспределение ответственности за реализацию установленных нормативов среди руководителей конкретных подразделений.

Чтобы управление ОС компании было максимально эффективным, нужно выработать политику ответственного их формирования. Она должна быть отражением философии финансового управления компанией и основываться на приемлемом соотношении уровня доходности и степени риска в финансовом секторе деятельности.