Как трейдеру найти точку для входа?
Точка входа в трейдинге — это точка открытия позиции по цене, заранее определенной или рассчитанной по торговой стратегии (как создать торговую стратегию). Наилучшая точка входа — это точка, которая обеспечивает низкий риск при высокой прибыли.
В этой статье мы поговорим о том, как искать наилучшие точки входа. Читайте далее:
- Важность правильной точки входа.
- Четыре типа точек входа: по тренду, против тренда, в пробой и отбой от уровня.
- Инструментарий для поиска точек входа по тренду и против тренда.
- Инструментарий для поиска точке входа в пробой или отбой от уровня.
- Защитные стратегии после входа.
- Поиск точек выхода.
Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.
Попробовать ATAS бесплатно
Важность правильной точки входа
Точки входа на бирже могут определяться на основании:
- Технического или объемного анализа.
- Графического паттерна или события.
- Природного явления.
- Выхода статистики.
- Других значимых факторов.
В зависимости от используемой торговой системы точка входа может открывать позицию как по тренду, так и против тренда. Даже для опытного трейдера найти лучшую точку входа на “голом” графике без специальных индикаторов — сложная задача. Особенно тяжело определить момент разворота тренда.
Например, на представленном ниже рисунке мы отчетливо видим восходящий тренд с элементами ложного нарушения восходящей структуры:
Если торговая система предписывает работу на отбой от трендовой линии, то в точке 1 трейдер получит стоп-лосс на уровне предыдущего минимума. А сама ситуация в точке 1 говорила о том, что тренд сломлен, и приоритет сделок меняется в направлении нового нисходящего тренда. Поэтому в точке 2 трейдер откроет позицию на понижение и… получит очередной стоп лосс на уровне предыдущего максимума в точке 3:
На примере выше мы показали, что рынок изобилует ловушками, на которые будут попадаться трейдеры без использования специальных индикаторов — помощников.
В этой публикации мы расскажем о том, какие индикаторы платформы АТАС позволяют избегать ловушек и определять лучшие точки для входа в позицию.
Четыре типа точек входа
В тексте статьи рассматриваются основные типы точек входа на бирже. С некоторыми допущениями, мы выделяем 4 основных типа.
По работе относительно действующего тренда, могут быть сделки:
- по тренду;
- против тренда.
На рынках без тренда точки входа могут быть:
- в пробой горизонтального уровня;
- отбой от горизонтального уровня.
Самый популярный тип точки входа — открытие позиции в сторону продолжения тренда.
Работа по тренду является одной из самых популярных торговых стратегий, которая учитывает силу спроса и предложения на рынке. Если в рынке сильный спрос — то цена растет, если предложение — цена падает. Эти явления создают направленные движения по финансовым инструментам, будь то акция, товарный фьючерс, валютная пара или долговые бумаги. Однако у каждого тренда есть момент кульминации, в котором направленность тренда нарушается, и происходит разворот.
Просчитать силу тренда на этапе его зарождения практически невозможно. На длительность тренда влияют многие фундаментальные факторы, от которых зависят силы спроса и предложения. Двигаясь направленно, цена “рисует” канал, как на примере ниже, где продемонстрирован восходящий канал на акциях Apple:
Работая по тренду, лучшими точками входа считаются те, в которых цена тестирует нижнюю границу канала в случае восходящего тренда или верхнюю границу канала в случае нисходящего тренда. Как видите на графике AAPL, пробой канальной линии оказался ложным, график увлек трейдеров в неправильном направлении перед тем, как цена резко прыгнула вверх.
Пример длительного трендового движения на фьючерсе 6EU9:
Всплески, на которых цена демонстрирует пробой канальной линии, являются типичными рыночными ситуациями. Однако именно они заставляют трейдеров ошибаться. В таких случаях трейдер открывает позицию на участке, где цена тестирует канальную линию и оказывается в неприятной ситуации, когда цена пробивает канальную линию и демонстративно продолжает двигаться в сторону стоп-лосса.
Задачей трейдера в таком случае является определение истинности или ложности такого пробоя. На самом деле, определить характер пробоя достаточно сложно. Например, фундаментальный анализ может указывать на высокую вероятность продолжения движения, но цена поведет себя по другому.
Ложные пробои канальных линий изобилуют на всех временных интервалах и являются камнем преткновения многих трейдеров.
А что, если проблему обернуть в свою выгоду? Для этого необходимо действовать по системе, которая открывает позицию по тренду на возврат в канал после ложного пробоя уровня. Именно такие точки входа будут обеспечивать отличное соотношение риска к прибыли.
Разберем пример для поиска точки входа в short. На рисунке ниже — график фьючерса на евро (что такое фьючерс).
- В точке 1 зафиксирован пробой вверх нисходящего канала, цена несколько торговых сессий торговалась выше пробитой линии.
- В определенный момент цена вернулась в канал, что стало сигналом для открытия позиции на понижение.
- Точка 3 является вершиной, за которую необходимо установить стоп-лосс.
- Точка 4 является целевой для фиксации прибыли.
Какие преимущества точки входа, указанной на графике цифрой 2?
— не нарушает принципы торговли по общему тренду (показан синими линиями);
— лучше защищает себя от возможных убытков;
— получает хорошее соотношение риск к прибыли.
Поиск точек входа против тренда
Двигаясь направленно, цена часто совершает коррекции против основного движения. Часто это связано с угасанием импульса и промежуточными фиксациями прибыли от позиций по тренду. Коррекция не должна перекрывать движение основного импульсного движения.
Где же находятся точки входа в рынок против тренда?
- Несколько примеров точек входа — читайте в статье о стратегиях торговли по тренду и против тренда.
- С точки зрения каналов — точки входа в лонг против нисходящего тренда находятся у нижней границы канала, а точки входа в шорт против растущего тренда находятся у верхней границы канала.
Но тут появляется важный нюанс. Кроме того, что контр-трендовый трейдер несет риск торгуя против тенденции, он еще может невольно ошибиться с построением линии канала.
Объясним, про что идет речь. Посмотрите на предыдущий график. Там мы показали завершенную модель трендового движения, где на график уже достаточно просто нанести канал по имеющимся верхним и нижним ценовым уровням. Однако распознать очертания трендового канала на этапе зарождения движения очень сложно.
Рассмотрим ситуацию, когда мы имеем всего несколько опорных точек, позволяющих нанести нисходящий канал.
А теперь посмотрите, как будет выглядеть полученный канал в будущем.
Теперь вы видите, что в будущем канал уже не ложится на график так красиво, как в первоначальном виде. И каждые новые отметки минимума или максимума заставляют корректировать сам канал, который принимает окончательный вид только к концу движения.
Так что построение каналов является “скользкой темой”. Рассмотрим, как индикаторы ATAS могут повысить шансы на успех при торговле с использованием трендовых каналов.
Инструментарий для поиска точек входа по тренду и против тренда
Добавим на часовой график фьючерса на евро индикатор Unfinished auction, который отмечает на графике места, где имеется неоконченный аукцион (о том, что это такое — читайте в этой статье).
После добавления индикатора на графике появились горизонтальные линии, которые указывают на то, что на некоторых ценовых уровнях остались незавершенные аукционы. Вместе с тем на графике уже сформировалась часть трендового канала.
Становится заметно, что незавершенные аукционы расположились выше канальной линии, и тут появляется идея. Мы можем ожидать тестирование ценой первой и второй линии незавершенного аукциона. Это обстоятельство требует пересмотреть нанесенный графический канал в сторону уменьшения угла наклона.
Верхнюю границу канала устанавливаем на уровень первого неоконченного аукциона, нижняя граница канала следует за каждым новым минимумом цены.
Таким образом, верхняя граница канала будет окончательно выстроена при тестировании ценой линии незавершенного аукциона и примет окончательный вид как показано на рисунке ниже:
Но тогда в этом случае цена всего один раз за все движение предоставит возможность открыть позицию по направлению тренда, где же искать другие точки входа?
На помощь нам приходит все тот же индикатор незавершенного аукциона. Продолжая свое движение внутри канала, цена (как мы можем заметить на графике выше) оставляет после себя “следы” незавершенного аукциона, которые впоследствии выступают уровнями сопротивления.
Вход в позицию на понижение от уровней незавершенного аукциона целесообразен, если их тестирование происходит в верхней части канала. Линии незавершенного аукциона на даунтренде находящиеся ниже центральной оси канала не рациональны для открытия позиции по причине слишком большого стоп-лосса, который необходимо прятать за верхнюю линию канала.
Поиск точек входа на разных рынках
Мы рассмотрели поиск точек входа с использованием линий канала и индикатора Unfinished Auction на часовом графике фьючерса на евро. Работает ли этот подход на других рынках/периодах? В целом, да. Но нужно учитывать нюансы.
Например, при использовании индикатора Unfinished Auction на фондовом рынке следует быть внимательным при появлении ценовых разрывов.
Гэпы очень характерны для рынка акций на дневном периоде, как видно на графике цены акций AAPL. В случае гэпов индикатор будет считать, что цена до сих пор не протестировала ценовой уровень и будет продолжать тянуть горизонтальную линию. Такой незавершенный аукцион не следует учитывать в торговой системе.
Где фиксировать позицию?
Индикатор Unfinished Auction также поможет указать на точку для фиксации позиции (тейк-профит).
Наблюдения показывают, что точки незавершенного аукциона часто выступают уровнями, на которых цена разворачивается. Такая методика имеет преимущество, потому что позволяет точно просчитать потенциальную прибыль и ее отношение к возможным убыткам.
Рассмотрим пример на рынке фьючерсов на евро, дневной период.
В точке 1 цена тестирует нижнюю границу даунканала, от которой открывается контр-трендовая позиция на повышение. Выше имеется всего один незавершенный аукцион, который выступает целевым уровнем для фиксации позиции. Размер стоп-лосса в данном случае может составлять ⅓ от потенциальной прибыли, что удобно для расчета, так как точку для фиксации мы определяем заранее на основании индикатора.
Поиск точек входа в пробой или отбой от горизонтального уровня
Выше мы обсуждали поиск точек входа с использованием наклонных линий (или линий канала), далее обратимся к горизонтальным линиям.
Горизонтальные уровни, от которых происходят коррекции, называются уровнями поддержки и сопротивления. Определяются такие уровни при их последовательном тестировании ценой. Если цена неоднократно отбивается от уровня снизу вверх, то он определяется как поддержка. Если сверху вниз — сопротивление.
Больше про уровни поддержки и сопротивления можете почитать в статьях:
- 2 индикатора объема, которые помогут определить уровни.
- Поддержка и сопротивление на круглых числах.
- Поддержка и сопротивление на уровнях Фибоначчи.
- Поиск поддержки и сопротивления по индикатору Имбалансов.
Определение уровней поддержки и сопротивления
Уровни поддержки и сопротивления можно определить просто визуально, глядя на график. На картинке ниже явно заметен уровень сопротивления на фьючерсном контракте на индекс РТС, который дважды давал сильные коррекционные движения после первого раза, когда он появился:
При визуальном определении уровней поддержки и сопротивления существует высокая вероятность допустить ошибку.
Если цена достигла определенного экстремума, мы не можем с большой уверенностью предполагать, что при повторном тестировании этот экстремум отправит цену на коррекцию. Более информативным становится такой уровень, который уже демонстрировал повторное тестирование и вызвал ту же реакцию, что и в первый раз, но многократное тестирование уровня может в итоге обернуться его пробоем. В связи с чем неопытный трейдер рискует потерять веру в торговую систему, основанную на уровнях поддержки и сопротивления. Как быть?
Поиск точек входа с индикаторами Delta и Open Interest
Мы хотим предложить вам методику определения сильных уровней с первого раза. Благодаря инструментарию платформы ATAS вы сможете определять сильные уровни не только на ценовых экстремумах, но и внутри различных диапазонов. Это существенно повысит количество хороших точек входа.
Вам потребуются индикаторы Delta (что такое дельта) и Open Interest (Как работает индикатор Open Interest).
Теперь вернемся к нашему графику с индексом РТС. Рассмотрим его более детально с данными индикаторами.
Как мы уже определили, в точке 1 цена “нарисовала” некий экстремум на уровне 136970, который в дальнейшем неоднократно выступал уровнем сопротивления. Но, на самом деле, в точке 1 произошло тестирование уже существующего ранее уровня заинтересованности, который сформировался большим набором позиции продавцами в точке 2. Об этом нам говорит индикатор открытого интереса (Open Interest), который в точке 3 показал повышенный объем, а индикатор Delta в точке 4 указал на существенный перевес активных продаж.
Имея в арсенале такие индикаторы, вы раньше других узнаете о формировании уровня. И уже при первом тестировании можете использовать уровень 136970 в качестве уровня сопротивления, чтобы торговать отбой от сопротивления с постановкой короткого стоп-лосса выше за уровень.
Поиск точки входа от поддержки
Аналогичная ситуация — при формировании уровня поддержки. В точке 1 появился всплеск открытого интереса, который визуально не проявлял себя как уровень. Однако в точке 2 произошло тестирование этого уровня, и затем последовала сильная коррекция цены на 3500 пунктов в течение одной торговой сессии.
Открытый интерес в реальном времени в настоящее время транслируется только Московской биржей. Применительно к западным рынкам использование открытого интереса в платформе ATAS невозможно, однако индикатора Delta может быть достаточно для определения уровней поддержки и сопротивления.
Поиск точки входа на рынке нефти
Рассмотрим, как это работает на примере фьючерсного контракта на нефть с Чикагской товарной биржи CME.
В точке 1 зафиксирована повышенная положительная дельта, построение уровня поддержки необходимо начинать от нижней границы тела свечи в точке 2.
В дальнейшем выстроенный уровень демонстрировал сильнейшую поддержку. С учетом особенностей поставочного нефтяного фьючерса необходимо помнить, что в качестве продавцов нефти выступают производители, которые открывают большие позиции на продажу, но могут не защищать свои открытые позиции. Поэтому в данном инструменте больше предпочтения стоит отдавать именно дельте покупателей. Что важно знать про нефтяные фьючерсы.
Срок действия уровней
Некоторые уровни имеют определенный срок жизни, например уровни опционных концентраций действуют только до экспирации, после которой заинтересованность в удержании уровня исчезает. Дни экспирации опционов заранее известны, поэтому это также нужно учитывать в своей торговой системе при очередном тестировании уровня.
Более подробно что такое опционы можно почитать в этой статье.
Но если уровень не имеет определенного срока жизни, это не значит, что он будет действовать вечно. Пробой рано или поздно произойдет. После пробоя уровень становится “зеркальным”:
- поддержка превращается в сопротивление;
- пробитое сопротивление становится поддержкой.
Заранее определить пробой уровня сложно, однако существуют методики определения подготовки к пробою уровня. Если существует сильная заинтересованность в пробое уровня, то ее можно заметить. В этом помогут индикаторы платформы ATAS.
Поиск точек входа на пробой уровня
На следующем рисунке рассмотрена подготовка к пробою уровня на фьючерсном контракте на индекс РТС.
- Уровень 130000 (точка 1) выступал зоной, после которой проданные опционы Call начнут приносить убытки подписчику опционов и требовать повышенного гарантийного обеспечения.
- Неизбежность пробоя уровня на стремительном росте акций Газпром требовала от продавца опционов набор хеджирующих позиций на фьючерсном контракте, что мы и заметили в точке 2.
- В точке 3 зафиксирован дополнительный набор позиций в то время, как цена все ближе прижималась к уровню сопротивления.
- На пятый день уровень был пробит (точка 4).
Таким образом, индикаторы платформы ATAS указывали нам на явную заинтересованность в пробое данного уровня. Появление таких ситуаций позволяет нам открывать позицию после пробоя уровня в сторону продолжения основного движения. Стоп-лосс в таком случае выставляется за пробитый уровень.
Защитные стратегии после взятия лучшей точки входа
Итак, мы рассказали, как искать лучшие точки для входа на бирже. Сейчас же пришло время поговорить о защитных стратегиях, которые будут оберегать ваш депозит в случае развития нежелательного сценария.
После того, как открыта позиция, необходимо определить уровень, при достижении которого запланированный сценарий считается нарушенным. Такое может произойти благодаря политическим и экономическим событиям. Или по другим причинам — неважно, каким. Ждать и надеяться на то, что цена опять пойдет в нужную сторону становится опасным. Об этом сказано в статье о дисциплине трейдера АТАС (плюс еще 10 правил для повышения дисциплины).
Чтобы ограничить возможные убытки, необходимо использовать стоп-лосс ордера. Но для корректной установки стопов нужно рассчитать такие ценовые уровни, которые не будут задеты случайными ценовыми движениями. Как это сделать?
Установка стопа с индикатором ATR
Для расчета уровня выставления стоп-лосс предлагаем применить индикатор ATR, который рассчитывает средний ход цены за указанный период времени. При использовании дневных баров индикатор ATR отобразит средний размер дневного бара. О том, как добавить и настроить такой индикатор — читайте здесь.
ATR измеряет текущую волатильность рынка (что такое волатильность). На картинке ниже показан график акции GAZP. В левой части — рынок относительно не волатильный, справа — волатильность возрастает.
Соответственно, если волатильность растет — то стопы должны быть шире. И в условиях спокойного рынка — стопы можно подтянуть поближе.
Внутридневной трейдер может использовать 10% от ATR. Это означает, что стоп размещается на расстоянии в 10% ATR от цены входа. Свинг-трейдер может использовать 50% или 100% ATR в качестве защитной дистанции.
Кроме постановки стоп-лосс ордера существует возможность хеджирования позиции опционами. Опционная позиция не зависит от стопа и поэтому не боится случайных ценовых движений.
Однако применение опционов накладывает определенные издержки на своего держателя, который постоянно терпит убыток от распада временной стоимости опциона. Такие убытки перекрываются только в том случае, если идет работа по тренду, который уменьшает влияние ценового распада тем сильней, чем цена дальше уходит в запланированную сторону. При работе в отсутствии явного тренда, такая стратегия может не принести желаемую прибыль, а ценовой распад опциона станет убытком. О том, какие существуют защитные опционные стратегии мы рассказывали вам в этой статье.
Итоги. Как искать точки входа и выхода
Найти точки входа/выхода в трендовых стратегиях относительно просто. Касание наклонной линии поддержки или сопротивления является ориентиром для открытия сделки. Касание с противоположной стороны — закрываемся.
Для контр-трендовых стратегий все гораздо сложнее, ведь тренд всегда стремится увести цену против такой позиции снижая противоположную линию канала. Поэтому для контр-трендовой стратегии необходимо использовать специальные индикаторы, такие как Big Trades, Cluster Search, Delta АТАС, Margin Zones или Unfinished Аuction (мы про него уже говорили выше).
Также эти индикаторы подходят и для поиска точек выхода при работе от горизонтальных уровней на рынках без тренда.
Появление крупных трейдов на индикаторе Big Trades, например на покупку, после которых цена не двигается выше, может говорить о том, что крупный покупатель оказался в ловушке, и рынок может двигаться против него до тех пор, пока терпеть убытки станет невозможным.
При использовании индикатора Margine Zones возможна частичная или полная фиксация позиции на маржинальном уровне, ведь цена может двигаться до определенной маржинальной зоны после которой вероятна остановка движения и/или разворот. Об особенностях использования индикатора Margin Zones читайте в этой стратегии.
Появление аномальных значений индикатора Delta также может указывать на кульминацию на рынке и начала разворота. В таком случае появление аномально больших значений в индикаторе Delta будет являться поводом для фиксации позиции как полностью, так и частично.
Как мы уже рассматривали в этой статье, при тестировании горизонтальных линий незавершенного аукциона цена также может развернуться. Поэтому эти уровни целесообразно рассматривать, как уровни для фиксации позиции (полностью или частично).
Надеемся, эта информация была полезной для Вас. Скачайте бесплатную версию АТАС сейчас, чтобы проверить, как работают описанные техники на текущем рынке.
Понравилось? Расскажите друзьям:
Другие статьи блога:
Привет, друзья!
Поговорим про идеальные точки входа и выхода в трейдинге 
Что только не делается, для того чтобы найти эту заветную, лучшую точку входа в сделку. Строятся различные фильтры на вход. Фильтры фильтров, и еще парочка, уточняющих сигнал индикаторов. Всё это великолепие выглядит приблизительно так:
На этом графике есть всё для того, чтобы качественно полудоманить Для входа в рынок, обдумываются и принимаются решения, как на совещании в генштабе вооруженных сил. Если сделка потерпела фиаско, то это был недочет в индикаторе, и, в следующий раз, его надо обязательно учитывать. А может поставить дополнительный фильтр на индикатор, чтобы фильтровать сигналы, которые он даёт? Тогда выстрелы точно будут снайперскими. Понятно, что это стёб, но выглядит всё плюс-минус так
Я глубоко убежден, что торговля не является чем-то сложным. Трейдинг на основе элементарных точек входа по фигурам технического анализа подтверждает сказанное. И это не просто слова. Всё проверено своими деньгами и на реальном рынке. Я знаю что говорю, и постоянный мой читатель тоже всё понимает. Это уже не раз подтверждено реализацией огромного количества сценариев рынком, о которых я пишу в своих обзорах и сделках.
Считаю, что торговлю надо сводить к максимальной простоте. Никаких фильтров, ничего лишнего. Чтобы не было 100500 вариантов принятия решения. Вошел, вышел, победил Только один сигнал и два варианта развития событий: рынок по мне, или беру убыток. Я заранее знаю, где буду входить в сделку, цель, где буду фиксировать убыток. Для этого мне не нужно ничего, кроме голого графика цены. Мне даже не важно как он отображен, в свечках или барах. В любом случае я всегда знаю точку входа и выхода из сделки. У меня нет долгих раздумий. Не требуется никаких подтверждений. Решения принимаются молниеносно, только при одном взгляде на график.
Многие придают большое значение точке входа. Они говорят: “Главное отлично войти в рынок, а там где-нибудь выйду”. Точка входа неразрывно связана с точкой выхода. Вход может быть идеальным, но именно точка выхода даст вам результат: прибыль или убыток. Только после выхода из сделки вы сможете оценить, насколько она была эффективна.
На этом лирику заканчиваю. Переходим к сути.
Точки входа в трейдинге
Точки входа в рынок можно разделить на четыре большие группы:
- Точки входа на основе пробоев
- Точки входа на отскоках и ложных пробоях (контртрендовые системы)
- Точки входа на основе анализа объема (кластеры, профили, и вот это вот всё)
- Точки входа по таймингу, под событие, или какую-нибудь идею (т.е., когда графическая составляющая отсутствует в принятии решения)
Из этих групп я использую только две первых по списку. Объемы изучал, но в применение не запустил. Где проходит большой объем я и без профилей с кластерами знаю. Точки входа по таймингу и под идеи тоже не использую, потому что, как вы знаете, я являюсь убежденным поклонником технического анализа. В нем все уже заложено в цену. Поэтому, четвертая группа точек входа автоматически включена, но специально я ее не мониторю
А вот точки входа на основе пробоев, ложных пробоев и отскоков, я очень активно использую в трейдинге.
Точки входа в рынок на основе пробоев экстремумов
Пробои экстремумов – самые простые, но очень эффективные точки входа в рынок. В умелых руках Основой пробойных точек этого типа является пробой какого-либо экстремума. По-другому – перехай, в случае, если цена пробивает максимум, или перелой, если цена пробивает минимум.
Пример входа на пробой локального максимума:
Точкой входа в рынок стал пробой локального максимума. Стоп устанавливается на ближайший локальный минимум. Дальше, в дело вступает управление позицией. Главной задачей становится вывод стоп-лосса в точку безубыточности. По мере роста цены, стоп можно передвигать следующим образом:
- Первый уровень установки стоп-лосса. Начальный стоп-лосс при открытии сделки
- Второй уровень установки стоп-лосса (ставится на минимум пробойной свечи)
- Третий уровень установки стоп-лосса (устанавливается в точку безубытка)
Риск – дело интимное У каждого свое отношение к нему. Кто-то торгует агрессивно, кто-то консервативно, но это самый простой шаблон.
Точки выхода из этой сделки тоже могут быть разными. Для кого-то, точкой выхода является маржинкол Но мы ведь не такие, правда? Исходя из вашего принятия риска и аппетита, закрывать сделку можно следующим образом:
- Фиксироваться частями, на движении рынка в направлении открытой сделки
- Закрыть сделку полностью, при достижении планируемой цели
- Выходить по стоп-лоссу, который подтягивается следом за ценой
- Выход при достижении расчетного процента (движения, прибыли и т.д.)
- Выход по паттерну. Выход, который является открытием сделки в противоположную сторону в этой же точке (реверсная сделка)
Точки входа в продажу работают аналогично, но, как не сложно догадаться, в обратную сторону. Т.е., при продаже, должен быть пробит локальный минимум:
Теперь расскажу про другие точки входа в сделку. Это мои любимые графические формации – безумно эффективные, простые в понимании торговле паттерны.
Точки входа на основе графических формаций
Самыми простыми графическим построениями являются линии поддержки и сопротивления. Они используются при построении трендовых линий в торговле по тренду, или при диапазонной торговле. Все графические формации – это комбинации уровней поддержки и сопротивления, под разным наклоном.
Чаще всего на графике из фигур встречаются треугольники, в разных видах и формах. Поэтому, пример точки входа в сделку, покажу на этой фигуре.
- Идентифицировали треугольник
- Вошли на пробой сопротивления
- Выставили цель, и забрали прибыль
Сложно? Пришлось использовать кучу фильтров и подтверждающих сигналов? Просто же А это живые деньги. И все без наворотов, легко и понятно. Причем, на пути, при выполнении цели формации, часто встречаются другие фигуры, которые помогают определить, что делать дальше. Какие-то формации являются упрочняющими сигнал, и дают цель еще выше от первичной. А какие-то предупреждают, что цель по первой формации лучше уже не ждать, а фиксировать, что уже дал рынок, и, возможно, открывать сделку в другую сторону. Фигуры имеют свойства перерождаться из одной в другую, и расширять свой диапазон, за счет ложных пробоев. Для этого надо отлично знать все формации и как они работают. В общем, стронгли рекомендет, так сказать
Точки входа на основе свечных паттернов
Свечных паттернов немалое количество. Вот список из самых популярных моделей, и это еще далеко не все. Я использую только внутренние и внешние свечи/бары, по которым определяю отличные точки входа в позицию, в зависимости от расположения этих паттернов. Учитываю так же свечи с большими тенями, как упрочняющий фактор к открытой сделке.
Покажу пример из моей статьи про внутренние и внешние бары. Точки входа на внутренних барах, в отработке восходящего канала:
Как только получили три опорные точки, сразу можно предположить, что будет формироваться канал. Строим поддержку и сопротивление, и ждем точку на вход. Потенциальные точки отработки, как не сложно понять, находятся на уровнях. Вот тут и приходят на помощь внутренние бары. Причем, можно уменьшить таймфрейм, и отрабатывать там фигуры и свечные паттерны. В этом случае, точка входа может получиться просто отличная!
Этот вид точек входа, который представлен на скрине выше, можно объединить с группой точек входа на отскоке от поддержки или сопротивления.
Точки входа на отскок
Помимо работы на отскок, с использованием внутренних баров, отскок можно брать при достижении уровней в формации. Но, в чистую, используя только один таймфрейм, это можно делать только если у вас уже есть опыт торговли, и вы жестко относитесь к рискам. Либо формация имеет достаточно широкий диапазон, когда ход цены от поддержки к сопротивлению занимает приличное расстояние. Это могут быть обычные горизонтальные широкие ценовые диапазоны.
Или можно отрабатывать отскоки от уровней формации на меньшем таймфрейме. Т.е., формация определяется на старшем, а точки входа определяются на младшем. Например, на часовом таймфрейме идентифицируем фигуру, а точки входа в позицию от поддержки или сопротивления, ищем на таймфрейме 5мин или 1мин. Это даст отличную точку с привлекательным соотношение риск/прибыль.
Точки входа на основе ложных пробоев
Этот вид входов в контртренд тоже очень простой. После пробоя уровня, при возврате цены назад, открывается сделка на пробой экстремума пробойной свечи.
Идентифицируем формацию, и начинаем ее отработку.
- Точка входа в покупку. Стоп-лосс ставится на минимум пробойной свечи
- Сформировалась внутренняя свеча
- Пробой минимума пробойной свечи. Пробой внутренней свечи вниз. Пробой поддержки.
Как видите, опять ничего сложного. Со стратегиями торговли ложных пробоев можете ознакомиться здесь.
Точки входа с использованием дивергенции и конвергенции
Точки входа в сделку можно найти, используя свойства осцилляторов, например таких, как дивергенция и конвергенция. Это тоже контртрендовая стратегия с поиском разворотных точек цены.
Пример отработки дивергенции:
- Фиксируем первый локальный максимум на графике цены и MACD
- Фиксируем второй локальный максимум на графике цены и MACD
- Продажа на пробое сигнальной свечи вниз, с установкой стоп-лосса на локальном максимуме
Дивергенции и конвергенции тоже очень простые в торговле паттерны. О конвергенциях, и все стратегиях торговли по диверам и конверам, читайте в развернутом посте: Все о дивергенции и конвергенции в трейдинге.
Все вышеперечисленное – это самые простые и очень эффективные точки входа и выхода из рынка. Когда вы их торгуете, помните про усиливающие паттерн факторы. Они тоже отлично работают. Кажется, это очень просто, но это реально мощная штука. Если разберетесь со связкой старших и младших таймфреймов, то сможете находить очень привлекательные точки входа.
Обращайте внимание на главенствующее движение до точки входа. Может получиться отличный импульс в движении, и получится войти в него заранее. За такую сделку нужно держаться.
Еще можете принять на вооружение мои советы по психологически комфортной торговле, которые я писал в телеге: //t.me/madeyourtrade/1754
Стремитесь, чтобы в торговле было всё максимально четко и просто, насколько это возможно.
Успехов в трейдинге!
Телеграм @madeyourtrade
- Индивидуальное обучение трейдингу до результата
- TechPatterns — торговые сигналы
- Торговать криптовалютой
Что такое трейдинг? Это покупка и продажа финансовых инструментов с целью извлечения прибыли из разницы курсов. Купить дешевле и продать дороже, либо наоборот, продать дороже, а затем выкупить дешевле – это и есть трейдинг. В сущности, суть работы любого трейдера в конечном итоге сводится к определению двух основных моментов:
- Момента входа в рынок (открытия позиции);
- Момента выхода из рынка (закрытия позиции).
От правильного их определения, в конечном итоге зависит успешность торговли. Оба эти момента одинаково важны и их правильное определение требует от трейдера определённых знаний и опыта работы.
Что касается знаний, то базовую информацию по правильному входу в рынок, я дам вам в этой статье (более подробно всё это расписано на страницах данного сайта, по ходу текста будет ряд ссылок), а опыт, опыт – дело, как говорится, наживное. Для его безопасного (для вашего кошелька) приобретения я настоятельно рекомендую использовать демо-счёт.
Ниже мы с вами рассмотрим основные, наиболее надёжные точки входа в рынок. Все они базируются на основном инструменте технического анализа – уровнях (и линиях) поддержки и сопротивления. Я ни в коем случае не хочу сказать о том, что это единственно возможные точки входа в рынок. Я говорю лишь о том, что с моей точки зрения это наиболее надёжные сигналы для открытия позиции (они многократно подтверждались в течение всего моего опыта работы в качестве трейдера, а потому заслужили вполне определённую степень доверия).
Вход в рынок после пробоя уровня
Торговля на пробой уровней поддержки и сопротивления основана на том, что если уж цена смогла пробить отметку, сдерживающую её на протяжении достаточно длительного времени, то это всерьёз и надолго. То есть, пробив уровень, цена, как правило, продолжает своё движение в направлении пробоя. Причём движение это зачастую довольно мощное и быстрое (чем сильнее был пробитый уровень, тем, как правило, мощнее движение после его пробоя).
Открывать позицию можно сразу после подтверждения пробоя уровня (закрытием очередной свечи за его пределами).
Входить в рынок также можно отложенными ордерами, установленными за пределами уровней на расстоянии, исключающем их срабатывание за счёт случайного ценового шума.
Осторожно: ложный пробой
Каждый более-менее опытный трейдер наверняка не раз сталкивался с таким понятием как ложный пробой уровня. Ложные пробои съели и огромное количество депозитов начинающих трейдеров, когда те, пренебрегая элементарными правилами управления капиталом, ставили всё на, казалось бы, такой надёжный сигнал технического анализа рынка, как пробой уровня поддержки или уровня сопротивления.
Ложный пробой возникает, когда цена пробившая уровень и закрывшаяся за его пределами (подтверждая тем самым пробой), не продолжает движение в направлении пробоя, а возвращается обратно за уровень.
Подробнее о ложных пробоях, причинах их возникновения и способах их идентификации читайте здесь: Ложный пробой уровня.
Вход в рынок после пробоя и тестирования уровня
Этот метод предполагает гораздо большую надёжность в сравнении с предыдущим. Если цена, протестировав пробитый уровень, не ушла обратно за его пределы, а вернулась к движению в направлении пробоя, то это практически 100% гарантия истинности пробоя.
Однако следует иметь в виду, что цена далеко не всегда возвращается к пробитому уровню (особенно в случае пробоя действительно сильных уровней). Поэтому, ожидая тестирования, вы можете упустить действительно сильные ценовые движения. Здесь каждый должен выбирать: либо надёжность, при относительно небольшом количестве торговых сигналов, либо, наоборот – большее количество торговых сигналов (и возможно больший потенциал ценового движения), но при меньшей степени их надёжности.
На рисунке ниже, показан пример открытия позиции после пробоя и тестирования уровня сопротивления.
Как видите, позиция открывается только после того, как цена, протестировав уровень, закрыла очередную свечу в направлении пробоя (подтвердила свой разворот).
Вход после пробоя и тестирования линии тренда
Линия тренда по своей сути является линией поддержки/сопротивления. Для восходящего тренда это линия поддержки, для нисходящего – линия сопротивления.
Уровень поддержки/сопротивления представляет собой горизонтальную линию соответствующую определённой цене, в отличие от линии тренда, которая является частным случаем уровня и проходит под углом к оси времени.
Торговать простой пробой трендовой линии не рекомендуется по причине крайне низкой надёжности такого рода сигнала. А вот тогда, когда цена после пробоя протестирует прорванную линию и подтвердит тем самым истинность пробоя, появляется действительно хорошая возможность для открытия позиции.
На рисунках ниже представлены примеры входа в рынок после такого рода пробоев. Вот пример входа в рынок после пробоя и тестирования линии восходящего тренда:
А вот такой же пример, только с нисходящим трендом:
Вход в рынок после отбоя от уровня
Эта стратегия, хотя и является противоположно направленной относительно описанной в предыдущих пунктах, тем не менее, основана на том же постулате о силе технических уровней. Цена может либо пробить сильный уровень поддержки/сопротивления (и это обычно сопровождается достаточно сильным импульсом ценового движения), либо отразиться от него (что происходит значительно чаще пробоев).
В торговле на отбой от уровней, я рекомендую использовать всё те же, старые добрые отложенные ордера.
Вход в рынок после отбоя от линии тренда
Это частный случай торговли на отбой от уровня. Всё точно также, ждём пока цена отразится от трендовой линии, и открываем позицию в направлении текущего тренда. Но здесь есть один нюанс: позицию следует открывать на третьей точке отскока от линии тренда.
Почему именно на третьей? Ну, во-первых исходя из того, что пока не возникнут первые две точки, вы просто не сможете провести саму линию тренда, а во-вторых, потому что третья точка являющаяся, по сути, подтверждением трендовой линии, легко может стать и последней.
Дело тут в том, что локальный тренд, видимый в окне графика с определённым таймфреймом, может быть всего лишь откатом другого глобального тренда, который можно заметить на графиках с большим периодом. Как показывает мой опыт торговли, чем длиннее тренд (больше касаний цены о трендовую линию), тем больше вероятность его разворота.
Так что лучше ковать железо пока оно горячо и входить в рынок сразу после отскока цены от третьей точки трендовой линии.
Пример входа в рынок на отскоке от восходящей линии тренда:
Пример входа в рынок на отскоке от нисходящей линии тренда:
Заключение
Я рассказал вам о тех основных способах входа в рынок, которые наилучшим образом показали себя в моей торговой практике. Как уже говорилось выше, все они основаны на краеугольном камне всего технического анализа рынка – линиях поддержки и сопротивления. Кстати, возможно именно это и объясняет их надёжность относительно других стратегий входа в рынок.
Возможно, я перечислил далеко не все достойные внимания способы, и вы можете предложить ещё пару тройку вариантов. А может быть, вы хотите обсудить какую-либо стратегию входа? В таком случае приглашаю вас присоединиться к беседе в качестве комментатора (форма комментирования находится сразу под статьёй).
Что касается определения момента выхода из позиции, то задача эта не менее важная, чем вход в неё (многие трейдеры небезосновательно считают её даже более важной и ответственной), а потому требует для своего решения соответствующих методик и стратегий. Стратегия выхода из позиции (как и стратегия входа в неё) должна быть чётко прописана в торговой системе трейдера. Для того, что бы составить для себя некоторое представление об основных способах закрытия позиции, я рекомендую вам ознакомиться с этими двумя статьями:
- Когда фиксировать прибыль
- Когда фиксировать убытки
Вы можете поделиться этой статьёй на своей странице в соцсетях:
- Categories
- Tags
- Related Articles
- Author
Содержание статьи
Показать
Скрыть
Теханализ — один из способов предсказать цену акций, валюты или товаров. Разбираем плюсы и минусы этого метода.
Золотая мечта инвестора: купить акции по минимальной цене («на дне») и продать по максимальной. Технический анализ призван определить эти крайние точки. Он предсказывает цену какого-нибудь актива (ценной бумаги, валюты, товара), исходя из того, как цена вела себя в прошлом в аналогичных обстоятельствах.
Цена — ключевое понятие в техническом анализе. Согласно этой теории:
- цена уже отражает все, что может повлиять на нее, — экономику, политику, настроения инвесторов;
- цены движутся в тренде. Восходящий тренд формируется, когда каждый следующий максимум и минимум цены выше предыдущего. Нисходящий — когда максимумы и минимумы ниже предыдущих значений. Боковой тренд — когда соответствующие точки примерно равны предыдущим значениям;
- рынки цикличны (подъемы и спады чередуются).
В упрощенном виде для технического анализа используются два показателя:
- цена акции при закрытии торгов,
- объем торгов.
Эти показатели взаимосвязаны. Чем больше акций торгуется в определенный момент, тем более «надежно» изменение цены. Так, рост котировок при небольшом объеме торгов может оказаться случайным и быстро сойти на нет.
Аналитики изучают тенденции в изменении цен с помощью двух наборов инструментов: фигур (они же паттерны) и индикаторов.
Графики изменения цен бывают нескольких видов. Среди них:
- привычный всем линейный график, показывающий динамику цен в течение выбранного периода;
- «японские свечи», которые выглядят как прямоугольник с вертикальной линией внизу или вверху. Они отражают цену открытия, минимум, максимум и цену закрытия.
Как сделать технический анализ акций?
Одно из базовых понятий технического анализа — ценовые уровни. Это точки переломов на графике, соединенные прямой линией. Если цена несколько раз «отскакивала» от такой линии вверх или вниз, это значит, что на рынке существует большое количество покупателей или продавцов, желающих совершить сделку по этой цене.
Например, большое количество инвесторов купило акцию по цене Х рублей, после чего акция начала дешеветь и долгое время ее цена держалась ниже уровня Х. Когда цена бумаги снова достигнет Х, многие захотят «выйти в ноль» — избавиться от актива по безубыточной цене. С другой стороны, часть инвесторов, купивших бумагу дешевле и не уверенных, что акция преодолеет уровень Х, захотят зафиксировать прибыль. Если продавцов окажется больше, чем покупателей, котировки снова упадут, причем часть новых акционеров займет место старых в числе желающих продать бумагу по Х рублей, когда она снова достигнет этого уровня.
По графикам эксперты видят не только рост и снижение цены, но и возможные прорывы и развороты этого показателя. Уровень, от которого график цены отталкивается вниз, называется сопротивлением, вверх — поддержкой. Если цена преодолевает уровень при повышенном объеме торгов, это часто может означать формирование тренда: котировки некоторое время будут двигаться в том же направлении, пока не найдут новый уровень (то есть количество продавцов и покупателей снова не уравняется).
Типовые паттерны делятся на несколько групп: фигуры разворота, фигуры продолжения тренда и индикаторы. Разберем основные варианты.
Фигуры разворота
Сигнализируют, что ценовой тренд вот-вот изменится на противоположный.
- «Блюдце» (она же «чашка») представляет собой на графике полуэллипс, в котором «свечи», приближаясь к нижней точке, становятся все меньше, и, преодолевая ее, они постепенно начинают свой рост. «Идеальное блюдце» формируется, когда правая половина представляет собой зеркальное отражение левой. Существует также и обратная фигура — «зонтик».
- «Голова и плечи» — это три вершины на графике. Самая высокая — это «голова», две более низких — «плечи». Эта фигура образуется, когда стоимость актива идет вверх, но с вероятностью до 70% стоит ожидать, что она пойдет вниз в ближайшее время. Считается, что цена откатывается вниз после образования первого «плеча» и «головы». Обратная фигура — «перевернутые голова и плечи» — сигнализирует о том, что цена вскоре может пойти вверх.
- «Двойная вершина» или «двойное дно» появляется на графиках, когда цена достигает нижней точки, идет наверх, а затем вновь падает и поднимается. Эта фигура считается сформированной после того, как цена акции опустилась до той же точки, что и в первый раз. Дальше можно ожидать, что будет пробита линия сопротивления и цена акции пойдет вверх.
- «Бриллиант» (еще его называют «алмазом» или «ромбом») — достаточно редкая фигура. Он образуется, когда цена идет то вверх, то вниз, пробивает линию сопротивления, а колебания затухают.
- «Бабочка» — фигура, чье название появилось благодаря сходству линий движения цены с крыльями бабочки, состоит из четырех отрезков движения цены и визуально схожа с двойной вершиной. Трейдеры ждут роста цен, когда нижнее правое «крыло» «бабочки» на графике не выходит за пределы верхнего.
Фигуры продолжения тренда
Эти фигуры предвещают движение цены в том же направлении, что и раньше.
- «Треугольник» в трейдинге может быть симметричным, нисходящим или восходящим. На графиках представляет собой две пересекающиеся линии тренда. «Внутри» «треугольника» находятся как минимум четыре опорных точки, которые соприкасаются с линиями тренда. Эксперты сравнивают этот паттерн с пружиной, которая может внезапно разжаться и пойти вниз или вверх.
- «Прямоугольник» образуют ценовые колебания на уровне практически параллельных линий сопротивления и поддержки. Эта фигура может быть горизонтальной или иметь наклон. Фигура «разрушается», когда стоимость акции пробивает верхнюю или нижнюю линию.
- «Флаг» и «вымпел» состоят из двух частей — «древка» (одна или несколько длинных «свечей» на графике) и «полотнища» (множество мелких «свечей», идущих в ряд). Очертаниями они напоминают развевающиеся на флагштоке флаг и вымпел. Обе фигуры образуются сразу после резкого движения цены вниз или вверх.
Индикаторы
Это линии, которые строятся по средним значениям цен за определенный период. Их часто рисуют рядом с привычным графиком цены.
Цель индикаторов — очистить график от случайных колебаний и дать сигнал к покупке или продаже актива.
Самыми популярными индикаторами считаются скользящие средние за периоды 20, 50 и 200 дней. Чтобы построить их, для каждого торгового дня вычисляют среднюю цену за предыдущий период. Таким образом сглаживаются случайные колебания цен, и выделяют общий тренд. Если график текущей цены поднимается выше скользящей средней, это может говорить о зарождающемся восходящем тренде, и наоборот.
Главная проблема со средними скользящими — это запаздывающий индикатор. Он сигнализирует о новом тренде, когда оптимальная точка покупки или продажи актива уже пройдена. Поэтому любители теханализа придумывают модификации этого инструмента, например взвешенные и экспоненциальные скользящие средние, в которых ближайшие по времени изменения цены имеют большее значение для показателя.
Кроме того, трейдеры применяют комбинации различных индикаторов. Например, знаменитый «золотой крест» формируется, когда более быстрая скользящая средняя (например, 50-дневная) пересекает более медленную (200-дневную) снизу вверх. Такое событие считается аргументом в пользу покупки актива. Противоположное явление — «мертвый крест», когда быстрая скользящая пересекает медленную сверху вниз. От таких активов сторонники теханализа советуют держаться подальше.
Нужен ли технический анализ акций для начинающих
Увидеть «бабочку» или «чашку» на графике акций — это еще не все, предупреждают эксперты начинающих инвесторов и трейдеров. Техническому анализу нужно учиться, говорят они, иначе игра на бирже превращается в лотерею.
Легче всего обучиться этому методу тем, кто имеет техническое или математическое образование. Например, окончил мехмат в вузе, знает программирование и умеет применять математические инструменты, считает независимый инвестор, аналитик thewallstreet.pro Иван Домолазов. «Если человек считает, что он с такими людьми может конкурировать, то имеет смысл внутри дня спекулировать на бирже. Если у человека нет технического образования, то ему не стоит задумываться о техническом анализе», — отмечает он.
Технический анализ для инвестиционных решений: за и против
Технический анализ фондового рынка имеет как сторонников, так и противников среди трейдеров, инвесторов. Один из ярых противников — знаменитый американский инвестор Уоррен Баффет. Он считает, что лучше всего о компании скажут ее годовой и квартальный финансовые отчеты.
- Недостатки метода — ложные сигналы и запаздывание. Индикаторы частично отражают прошлые тенденции, а графики не всегда срабатывают.
- Достоинства — относительная простота по сравнению с фундаментальным анализом и наглядность, поскольку вся информация указана на графиках.
Эксперты по-разному смотрят на эффективность применения технического анализа.
Инвестор Дмитрий Кокорев считает, что этот метод можно использовать как вспомогательный инструмент при выборе акций, даже если речь идет о долгосрочном инвестировании. «Основания для выбора активов для инвестирования — это фундаментальный анализ, то есть оценка финансов компании, ее перспектив, драйверов роста и так далее», — поясняет он.
Мнение о том, что при выборе активов нельзя опираться только на теханализ, поддерживает управляющий партнер Smart Creative Solutions Group Антон Емельянов. На его взгляд, этот метод не отражает истинную ситуацию на рынках. До пандемии технический анализ и определенные фигуры теханализа на графиках позволяли с более или менее средней точностью предсказать, куда движется тренд. А практика 2020—2021 годов показывает, что эффективность теханализа снижается.
В качестве примера Емельянов приводит флешмоб портала Reddit, когда инвесторы-любители намеренно начали скупать акции «умирающей» компании GameStop. Активы дешевели с каждым годом все больше и больше, а богаче становились инвестиционные фонды, которые рассчитывали на дальнейшее падение котировок. «Защитники» GameStop решили отомстить «белым воротничкам с Уолл-стрит». И к январю 2021 года акции GameStop подорожали на 400%, но ни один индикатор или фигура теханализа не в состоянии предсказать взлет бумаги по такой причине.
Как выбрать инвестиционную стратегию, читайте в
статье.
Теханализ — всего лишь один инструмент, который можно использовать, пытаясь определить точку входа в бумагу, потенциал которой подтвержден другими методами. Выбирать инструменты можно в
каталоге.
Как еще можно спрогнозировать цену акций
Помимо технического, существует фундаментальный анализ, который предполагает детальное изучение показателей компании.
Сторонники фундаментального анализа оценивают:
- информацию о текущем состоянии компании и перспективах ее развития;
- новостной фон;
- финансовые отчеты.
Фундаментальный анализ проводится, чтобы выявить на рынке недооцененные или переоцененные акции компаний и в первом случае рекомендовать покупку, а во втором — продажу.
Кроме технического и фундаментального анализа некоторые новички используют еще один способ сориентироваться, во что выгодно вкладывать: покупают свои первые активы по примеру гуру инвестирования. Это тоже распространенная практика, по словам Антона Емельянова. Портфели крупнейших инвесторов часто оказываются в публичном доступе. Например, можно изучить, какие акции, по каким ценам, в каких объемах и динамике приобретают крупные фонды, скажем Berkshire Hathaway Уоррена Баффета. «Новичку есть смысл потихонечку подсматривать за тем, как они это делают, попробовать понять, почему это происходит, и постепенно выстраивать собственную стратегию», — заключает Емельянов.
Купить акции
Остальные уроки по инвестициям вы можете найти в нашем разделе Обучение.
Анна РОДИНА для Banki.ru