Как найти уровни по герчику

Вопрос – что же такое уровни и как в них разобраться – остается «больной мозолью» трейдеров. Статьи, уроки, мастер-классы на эту тему заполонили Интернет – выбирай, что тебе по душе и разбирайся. Но чем больше трейдер в этом «копается», тем больше вопросов у него возникает. Запутаться в этой теме легче легкого, а вы ведь хотите 100% понимания.

Торговля от уровней – это «костяк» вашей торговли. Это ваш «потолок и пол» внутри которого, вы будете выстраивать свою систему успешной торговли! Здесь должно быть вам все понятно, отточено до автоматизма и без лишних сомнений. Поверьте, не так страшен уровень, как его малюют.

Итак,

Уровень – это «зона» рынка, это «прогулка цены» за определенный период времени. Уровень основывается на ценовой отметке, характеризующиеся максимумом касаний графика с последующим разворотом цены. Определять уровень лучше по круглым числам (130000, 133000, 136500 и т.д.), т.к. они обладают наиболее сильным психологическим влиянием и здесь меняется расстановка сил покупателей и продавцов. Тут происходят жаркие баталии игроков рынка, перераспределяются деньги и происходит силовая рокировка.

Уровни должны быть четко видны на графике. Но так бывает не всегда. Есть и плавающие уровни – это постоянно пробивающиеся уровень, в нем идет борьба возле ценового значения. Задача трейдера – дождаться победы сильнейшего и присоединится к нему.

Уровни бывают разные

Поддержка – это «пол» цены, который не дает ей упасть ниже. Это зона контроля покупателей.

Сопротивление – это «потолок» цены, который не дает ей подняться выше. Этим управляют продавцы.

Зеркало – это когда уровень поддержки становится сопротивлением и наоборот – «потолок» и «пол» меняются местами.

Уровни поддержки и сопротивления являются основными для трейдера, потому что они дают возможность сделать прогноз движения цены в торгуемом инструменте и величину риска. Линиями этих уровней нарисован план «битвы» между быками и медведями.

Опытный трейдер рассматривает нарушение уровня сопротивления или поддержки как графический сигнал, который подсказывает ему как поступить. Если акция пробила сильный уровень сопротивления на большом объеме, то надо покупать. Если же акция пробила уровень поддержки, то нужно открыть короткую позицию.

В чем сила, брат?

Уровни обладают силой. Эту силу определяют по количеству касаний и величине таймфрейма. Чем выше величина таймфрейма, тем сильнее будет уровень. Получается, что уровень сопротивления на недельном графике более сильный, чем на дневном. С увеличением количества касаний увеличивается и сила уровня. Следует помнить, что приоритетным все же будет величина таймфрейма, а не касание ценой уровня.

Сила уровня дает более комфортную точку входа, более короткий стоп и еще больший объем.

Торговля от уровней дает трейдерам массу преимуществ.

Благодаря ей, вы находите максимально точные точки входа с коротким стопом и ловите мощные движения в начале тренда.

Постоянно наблюдая за уровнями на графике, вы научитесь понимать настроение игроков рынка, учитесь видеть их стратегии, предугадываете следующий шаг цены. Вы будете быстрее адаптироваться к изменениям рынка.

Вы научитесь отличать реальные «шаги» цены от ложных. Динамика объема тут вам в помощь. Если объем не меняется при пробитии уровня, то это показатель того, что настоящего пробоя можно не ждать. Скорее всего, акция вернется назад. Готовьтесь к нападению, если пробитие уровня произошло при сильном увеличении объема торговли.

Вам мало? Больше секретов прибыльной торговли от уровней, вы узнаете из «7 БЕСПЛАТНЫХ УРОКОВ» по биржевой торговли от Александра Герчика.

Результаты в трейдинге индивидуальны и зависят от опыта и личной дисциплины. Улучшить свои навыки и дисциплину можно на нашем Курсе: «Трейдинг Основы»

Спустя всего пару лет, разработав свой уникальный алгоритм торговли, Александр достиг вершин трейдерского Олимпа и был принят на работу управляющим партнёром крупнейшей финансовой компании. Эта история успеха похожа на многие другие, повествующие о таланте, упорстве и удаче и может служить прекрасным примером достижения целей в финансовом бизнесе. Но самое примечательное в ней – это именно необычная стратегия торговли Герчика, благодаря которой он стал столь известен и успешен.

Александр Герчик и его торговля по уровням

Основа торговли по алгоритму Герчика заключается в том, что все самые сильные и значительные движения на рынке, которые особенно выгодно использовать, начинаются именно от уровней. Под уровнями автор стратегии понимает не только привычные всем нам уровни поддержки и сопротивления в местах ценовых экстремумов, но классифицированные по силе различные области консолидации – своеобразные полки на графике, от которых нужно открывать сделки.

Как утверждает Александр Герчик, торговля по уровням, помимо чёткой и наглядной системы, имеет ещё одно важное преимущество: соблюдается достаточно высокое соотношение риска и вознаграждения в сделках, которое всегда не хуже 1 к 3. Дело в том, что в трейдинге, особенно если работа проходит внутри дня, практически невозможно добиться более 40–45% успешных сделок, что является исключительным результатом. Основная масса торговцев открывает свои правильные позиции лишь в 35% случаев и хуже, а прибыльность ограничена максимальным дневным ходом котировок. Именно по этой причине алгоритм торговли Герчика опирается на уровни консолидации, где ставится самый маленький stop loss.

Сила уровней для торговли по Герчику

Согласно алгоритму торговли Александра Герчика, существует четкое разделение торговых уровней по силе. Чем мощнее сигнал, тем меньше подтверждающих баров требуется для открытия новой сделки. Эта классификация несложна и понятна даже начинающим:

• Зеркальный уровень консолидации или место, где бывшее сопротивление меняется на поддержку и наоборот, считается одним из самых сильных торговых сигналов и вход по нему можно осуществлять уже на третьем баре. Совпадение зеркального уровня с круглым числом является существенным усилением.
• Следующий по силе – возникший после ложного пробоя, когда хвостик свечи проколол ценовую отметку, но возобновилась торговля в прежнем направлении. Для входа по таким сигналам достаточно трёх баров, а совпадение с круглым числом служит подтверждением.
• Повторный уровень, который уже проходился ценой ранее с формированием похожей консолидации, при условии круглой цифры (00, 25, 50 или 75) в качестве психологического подкрепления его силы. Также допускает быстрый вход после трёх баров, хотя и немного слабее предыдущего.
• Ранее существовавший уровень без подтверждения круглыми цифрами является последним по силе из этой группы. Все более слабые уровни требуют для входа завершения четырёх полных баров вместо трёх.
• Воздушный уровень или новая полка консолидации, образованная по ходу движения цены, если он сформирован в районе круглых цифр, считается не самым сильным вариантом и позволяет вход после четырёх подтверждающих баров.
• Не встречавшийся ранее воздушный уровень, если он образовался без усиления, считается самым слабым сигналом и требует 4 свечи на вход.

Паттерны стратегии Герчика

Алгоритм торговли Александра Герчика требует чёткого знания основных паттернов (моделей рынка), которые могут быть сформированы ценой возле выбранных уровней. Всего таких моделей существует восемь – по четыре для сделок на продажу и покупку:

1. Свечи, прилипшие сверху. Их тела и хвосты имеют относительно небольшую длину, не более 150 пунктов у пятизначного брокера Форекс. В зависимости от силы уровня, требуется 2–4 формирующих бара: две для самого сильного с подтверждением круглыми числами, три для большинства остальных и 4 – для самых слабых воздушных сигналов. Для длинных сделок подход к уровню должен быть только сверху. Вход всегда по лимитному ордеру чуть выше уровня, стоп не более 300 пунктов при обязательном запасе дневного хода не менее 1000.



2. Обратный паттерн на продажу. Свечи, прилипшие к уровню различной степени силы. Полностью аналогичен предыдущему, но подход для short только снизу.
3. Свеча совершает прокол уровня, но закрывается выше него. Тела должны иметь маленькую длину, не превышающую 150 пунктов. Для входа по паттерну лимитным ордером подходят только сильные сигналы с подтверждением в три бара. Stop loss до 300 пунктов устанавливают либо за пределами нижней тени пробойной свечи, либо чуть выше. Сделки открывают при запасе хода не менее 1 тыс. пунктов.



4. Поколол с закрытием под уровнем. Полностью аналогичен предыдущему паттерну, но работает на продажу при подходе к уровню снизу.
5. Пробой с последующим выкупом позиций по направлению вверх. Уровень закрытия первой пробившей свечи чуть ниже или равен открытию последующей, а закрытие выкупной находится над её максимумом. Формирующие паттерн бары должны быть не более 150 пунктов вместе с хвостами. Работает только с сильными уровнями. Вход по лимитному ордеру после третьей свечи со стопом в 300 пунктов и минимальной целью от 1000.



6. Фигура, аналогичная предыдущей, но подход к уровню снизу. Открытие позиции short по лимитному ордеру со стопом до 300 пунктов и целью не менее 1000.
7. Формирование зеркала. Этот паттерн представляет собой смену поддержи на сопротивление при подходе к уровню снизу. Работает только на сильных сигналах, при условии закрытия пробойной свечи выше них. Подтверждающие паттерн бары должны быть меньше 150 пунктов. Для входа применяют лимитные ордера с целью от 1 тыс. пунктов long и стопом до 300.



8. Зеркальный уровень, аналогичный предыдущему, для торговли коротких позиций. Подход только сверху.

Стратегия Герчика для бинарных опционов

Цель трейдера, занимающегося бинарными опционами – максимально точно предсказать направление движения цены. Именно уровень является разделителем для прогнозов типа CALL и PUT, подтверждение которых напрямую зависит от того, как поведёт себя цена после консолидации. Для использования системы Герчика в бинарных опционах не требуется особых изменений или дополнений. Достаточно найти подходящее время, в соответствии с приведёнными выше правилами, и сделать опционную ставку в нужном направлении. Разумеется, при этом нельзя забывать про стандартные правила мани менеджмента, обеспечивающие успех и безопасность в любой торговле.

Представляю вашему вниманию аксиомы прибыльной торговли по уровням поддержки и сопротивления на Форекс одного из самых известных и успешных современных трейдеров — Александра Михайловича Герчика.

Лимитный покупатель «рисует» статичный уровень

 
А.М.Герчик: «Я торгую уровни, потому что 3/4 времени рынки проводят в рейндже, поэтому торговля от уровней обоснована статистически и имеет высокое математическое ожидание. Рынок — как пружина, которая постоянно сжимается и разжимается. Ничего волшебного в этом нет, все об этом знают. Самые сильные уровни — это критические точки (экстремумы). Вы должны понимать, что на рынке работают только две вещи: пробои и отбои уровней. Форекс трейдеры почему то считают, что на их рынке ничего не работает, на самом деле он не является исключением и на нем абсолютно точно также работают уровни как и на других рынках».

«Я люблю торговать уровни, проходящие через экстремальные точки и ложные пробои. Уровни хороши тем, что для меня есть четкий и понятный стоп, который можно прикрепить к уровню. Второе — это какой есть запас хода до следующего уровня».

«У нас всегда есть так называемые ключевые точки. Около них идет основная борьба, потому что их все видят: и крупные игроки и мелкие игроки. Мы видим уровень, прикрепленный к ключевой точке и понимаем, что около нее что-то должно произойти. Графики отражают постоянную борьбу игроков за уровни, позиции, стопы, развороты. Если вы понимаете рисунок этой борьбы, у вас есть преимущество».

«Я вам предлагаю никому не верить, и торговать только то, что вы видите. Только тот метод анализа, в который вы сами верите. Именно поэтому я не использую волны Вульфа, уровни Мюррея, углы Ганна и т.д. и т.п. На моем графике только 3 скользящие средние: 10, 20 и 50 дней. И я строю уровни поддержки и сопротивления, показывающие мне наличие лимитного покупателя или продавца».

«Прежде всего я обращаю внимание на те уровни, с которых начались сильные движения. Это локальные минимумы и максимумы точки. Когда цена подходит у уровню и мы видим, что она дальше не двигается, это дает нам возможность поставить стоп за этот уровень. Если после сильного движения вверх, эмитент не откатывается, а начинает консолидироваться около уровня, это означает, что скорее всего он дальше пойдет наверх. Я всегда по-простому, по-молдавски, говорю так: выше полосочки покупаем, ниже полосочки — продаем«.

«Уровни поддержки и сопротивления работали, работают и будут работать. Есть две ситуации: либо вы их используете, либо уровни будут работать… но против вас».

«При правильном определении уровня вы всегда получите понятную точку входа, понятный стоп и увидите запас хода. Когда мы находим правильную точку входа, то получаем преемущество перед рынком».

«Как я уже сказал, нужно торговать только свои идеи на рынке. Если у вас будет 5 убыточных сделок по волнам Вульфа или Фиббоначи, вы сделаете вывод «что-то там не то», и будет менять свой подход. Когда вы торгуете уровни, вы точно знаете, где вы сделали ошибку. Вы либо неправильно построили уровень, либо не там поставили стоп, либо еще что-то. Все сводится к тому, чтобы торговать только то, что вы видите, а не то, что вы знаете. Проще рисования уровней в этом смысле вряд ли что-то можно придумать».

«Кто-то посмотрит мой вебинар и подумает, что он теперь всё знает. Но, к сожалению, за два часа невозможно научить пониманию рынка. С другой стороны, я прекрасно понимаю, что не у всех людей есть деньги на мой платный семинар, поэтому я показываю много вещей, которым учу на платных семинарах».

«Есть две основных ошибки начинающих. Первая: вы пытаетесь торговать все движения. Вы никогда не сможете заработать на всех движениях и заработать все деньги. Это физически невозможно. Вторая: попытка учитывать всё, что только можно. Нужно научиться чему-то одному. Я, например, торгую свои уровни и ложные пробои, нахожу качественные заходы и мне с головой этого хватает. Мы сейчас смотрели и акции, и золото, и форекс, и натуральный газ — уровни везде одинаково хорошо применимы. А это потому что существует только два игрока — покупатель и продавец. Вам нужно понимать, кто в каком направлении работает».

«Третья проблема в том, что вы торгуете в направлении движения, когда движение уже свершилось. Когда EURUSD проходит 70-100 пунктов в одном направлении, то в 90 случаев из 100 будет разворот. Есть такой показатель ATR (average true range), что есть среднестатическое движение эмитента за определенный промежуток времени. Если вы видите, что за определенный промежуток времени среднестатистическое движение уже пройдено, то дальше он в 90 случаев из 100 не пойдет. Не нужно быть первым парнем на деревне, нужно быть середнячком — учитывать ATR». (В торгово-аналитических программах ATR является стандартным индикатором).

«Самое главное — к чему-то привязать точку входа. К чему-то твердому, не пустому».

«Главная проблема с торговлей по уровням в том, что человек, сидя целый день за графиками, ищет уровни, которых на самом деле нет. И пытается эти уровни понять, и торговать. Открыв график, уровень должен быть заметен моментально! Уровень должен разрезать плоскость графика надвое таким образом, чтобы вы понимали, где игроки будут выходить, закрывая позицию в убыток. На этих игроках и зарабатывает трейдер, торгующий по уровням. Попытка выдумывать то, чего нет, уничтожит вас как трейдера. Чтобы этого избежать, мы каждый день просматриваем все инструменты из своего «листа наблюдения», пока не обнаружим четкий уровень, ломающий тренд.»

От себя хочу добавить, что при кажущейся простоте подхода А.М.Герчика, это очень мощный и глубокий метод анализа рынков, который требует должного к себе уважения, осмысления и времени для практики.

Скачать эту статью в формате Pdf.

Оставив свою почту ниже, вы получите алгоритм для Форекс по системе Герчика, а также индикатор для MetaTrader 4, автоматически рисующий уровни на любых таймфреймах (PZ.Support/Resistance).

Всем хай, дорогие дамы и господа, трейдуны и трейдунята. Сегодня у нас на обозрении ну уж очень интересная тема – это стратегия Герчика. Я думаю, что многие очень часто пытаются найти информацию о ней.

Но мне хочется пролить свет на этот вопрос, и все по полочкам разложить. Кто не знает, есть некий Александр Михайлович Герчик, который, якобы крутой трейдер с Уолл-Стрит, настоящая легенда. Тот самый таксист, который добился выдающегося успеха в этой сфере.

Честно говоря, мне абсолютно все равно, кто он и чего добился, я не собираюсь судить об этом. И Вам я настоятельно рекомендую придерживаться подобного мнения. Плевать, сколько она там заработал и как, главное, какие мысли он до нас доносит.

В общем, если говорить конкретно, то у Герчика особой стратегии и нет, он просто культивирует торговлю от уровней. Как Вы понимаете, не он их придумал, так что, ничего уникального он не рассказывает.

Вообще, о торговле по уровням сказано уже очень много. Я Вам настоятельно рекомендую в первую очередь рассматривать именно классику. В общем, скажу честно, что общался с людьми, которые обучались у Герчика, и они рассказали, что к чему. Конечно, я не являюсь великим знатоком этого вопроса, но в общих чертах попытаюсь рассказать Вам, в чем состоит торговая система Герчика.

ОСНОВНЫЕ УРОВНИ

Сам Герчик поясняет, что конкретно с его точки зрения существует несколько уровней. Буду перечислять по возрастанию важности:

• Воздушный уровень
• Круглый уровень
• Зеркальный уровень
• Уровень, сформированный Гепом
• Длинные бары
• Проторговка
• Излом тренда

Как Вы видите, самый сильный уровень – это излом тренда, а самый слабый – это воздушный уровень. Кстати, думаю, что Вы еще не раз слышали такие термины, как БСУ и БПУ.

БСУ – это бар, сформировавший уровень, а БПУ – бар, подтвердивший уровень. То есть, конкретный уровень мы строим по привязке к конкретному бару. Теперь давайте рассмотрим каждый из видов уровней, которая подразумевает стратегия Герчика.

ВОЗДУШНЫЙ УРОВЕНЬ

Данный уровень является самым слабым, потому как исторически он ничем не подтвержден, он образовался в воздухе, отсюда и его название. Для построения этого уровня нам нужен БСУ, БПУ1, БПУ2 и на 4м баре вход. Чтобы Вы лучше поняли, вот пример:

Мы видим, что у нас есть БСУ, БПУ1, БПУ2 и на 4м баре можно было входить. Цена как бы билась в конкретную область, указывая на наличие лимитного покупателя, удерживающего уровень.

Повторяю, что данный уровень является достаточно слабым, и он в обязательном порядке нуждается в дополнительном подтверждении, Вам нужно это четко помнить!

КРУГЛЫЙ УРОВЕНЬ

Здесь все просто, это уровень, который был сформирован круглым числом. Смотрите пример:

У нас есть круглый уровень 1.29000,  и я отметил моменты, когда цена действительно реагировала на данный уровень. На самом деле, круглые уровни работают, причем достаточно часто! В особенности сигнал усиливается в том случае, когда происходит слияние обычного и круглого уровня. В общем, иногда стоит обращать внимание на такие уровни.

ЗЕРКАЛЬНЫЙ УРОВЕНЬ

Все мы знаем, что у уровней есть интересное свойство: поддержка может стать сопротивлением и наоборот. Торговая система Герчика учитывает этот фактор.

Вот, мы видим, что изначально был сформирован уровень поддержки, но после пробития цена вернулась на ретест и отработала данный уровень в качестве сопротивления.

УРОВЕНЬ, СФОРМИРОВАННЫЙ ГЕПОМ

Следующий тип уровня формируется в рамках появления ГЕПа на рынке. Если Вы сами посмотрите на истории, то увидите, что ГЕПы формируются вполне себе часто, и могут выступать в качестве неких зон поддержки и сопротивления.

Вот, посмотрите! У нас есть ГЕП, и отметил верхнюю границу данного ГЕПа. С течением времени цена действительно отработала данную границу ГЕПа, как видите, ловкость рук и никакого мошенничества.

ДЛИННЫЕ БАРЫ

Наверное, Вы часто могли видеть, что на графике формируются порой прямо очень большие свечи, как правило, это характерно для периода публикации важных новостей.

На графике я отметил вершину, скажем так, крупной свечи. И мы видим, что дальше была определенная реакция цены. То есть, крупные свечи тоже обязательно надо учитывать!

ПРОТОРГОВКА

Уровень, образованный в рамках проторговки является одним из наиболее сильных. Выгладит он приблизительно вот так:

Вот, Вы видите, откуда я прочертил уровень, и как цена его «уважала». Эти многочисленные касания говорят о том, что действительно был крупный покупатель, который долго удерживал цену. Такие уровни реально достойны внимания.

ИЗЛОМ ТРЕНДА

Ну и самый сильный тип уровня – это излом. По сути дела, это критическая область, в рамках которой произошел глобальный разворот рынка.

Вот, отмеченный мною уровень можно считать изломом тренда, так как из этой области цена реально глобально развернулась.

МОИ МЫСЛИ

Вот в двух словах так описывается стратегия Герчика. И Вы знаете, мне кажется, что все это как-то излишне усложнено. Ну вот, зачем все усложнять, как-то называть уровни и так далее.

Поймите, уровень – есть уровень, и иначе никак. Вы можете назвать его как хотите, но от этого суть дела никак не поменяется. Кроме того, я считаю, что не совсем логично привязывать уровень к одному конкретному бару. Спрос и предложение не формируются по какой-то конкретной цене, а они формируются в рамках некого диапазона цен. Попробую Вам объяснить на примере.

Что первый уровень, что второй уровень и даже область – все это абсолютно правильно. Рациональнее даже отмечать не просто уровни, а области, некие области спроса и предложения, так как всегда стоит учитывать погрешность.

Уровень – это просто определенный ориентир, и цена не обязана отрабатывать его пункт в пункт. Цена может немного перебить уровень или чуточку до него не дойти, и это все абсолютно нормальное явление.

Повторюсь, что спрос и предложение формируются в неком диапазоне цен. Вы же  ставите для себя определенные ориентиры и надеетесь, что в отмеченной Вами области будет некая определенная реакция рынка.

ЗАВЕРШЕНИЕ

Ну что же, давайте подводить итоги. Вообще, торговая система Герчика придумана далеко не им. Уровни были известны еще хрен знает когда.

Знаете, я Вам посоветую читать классику технического анализа, изучайте Price Action, изучайте VSA. Я Вас уверяю, что толку от этого будет больше.

Я не собираюсь обсуждать самого Герчика. Мне абсолютно все равно, зарабатывает он трейдингом или нет, это сугубо его личное дело. Я просто говорю о том, что ничего конкретно уникального он не рассказывает.

Тем более, не вижу смысла платить деньги за семинары и тому подобное. Но это конкретно мое мнение, и навязывать его, конечно, я никому не собираюсь. Тут каждый самостоятельно должен сделать выводы. Я действительно надеюсь, что подготовленный мною материал действительно будет полезен, и Вы о многом задумаетесь.

Разновидности ценовых уровней

Как и военные укрепления, ценовые уровни имеют разную оборонительную силу. Соответственно, различают уровни сильные и слабые, плавающие и четкие (фиксированные). Поскольку единственное, что у нас есть, – это динамика цены инструмента, определять уровни и оценивать их силу мы будем исключительно по биржевым графикам.

Давайте рассмотрим существующие разновидности ценовых уровней, и начнем мы с наименее полезного из них: плавающего уровня.

Плавающий уровень – фактически уровень, который находится еще в процессе формирования, поскольку мы пока не можем выделить ключевые точки. Происходит борьба продавцов и покупателей возле какой-то цены, но без четкого ее определения. Это так называемая радиоактивная зона, в которой торговать не рекомендуется. Рано или поздно цена должна покинуть такую зону и перейти в консолидацию выше или ниже плавающего уровня.

Обратите внимание на рис. 2.10. Мы видим, что свечи в течение некоторого времени (в середине графика) «гуляют» возле конкретной цены. Так продолжается до тех пор, пока одна из противоборствующих сторон не одерживает победу. Этот момент ознаменован подтверждением в виде касания цены нижним хвостом бара. Такое повторное касание ключевой точки указывает нам на то, что в данном поединке победили покупатели и теперь на их стороне появился лимитный игрок, пытающийся удержать цену на достигнутом уровне, а наш плавающий уровень в результате полученного подтверждения превратился в фиксированный: в данном случае «зеркальный» (описание этой разновидности ценового уровня см. далее).

Фиксированный (лимитный) уровень в отличие от плавающего всегда показывает конкретную цену, на которой утвердил свою победу покупатель или продавец.

Более сильный уровень повышает вероятность того, что он не будет быстро пробит. Соответственно, более сильный уровень дает нам лучшие возможности для открытия торговой позиции. В этом случае мы знаем, что у нас есть мощная поддержка, знаем, на каком ценовом уровне она расположена, а значит, знаем и то, при какой цене нам нужно будет спасаться бегством, то есть где мы должны выставить наш стоп-лосс.

Рассмотрим разновидности ключевых точек биржевого графика и создаваемых на их основе уровней, начиная от наиболее сильных.

Ценовой уровень, основанный на точке излома тренда

В точке излома тренда цена меняет направление своего движения. Для того чтобы развернуть тренд, требуются очень серьезные усилия. Соответственно, появление разворотного бара говорит нам о том, что такие силы на рынке появились. Поэтому данная точка указывает место наступления переломного момента в рыночной игре, и именно в этом месте проходит самый сильный уровень.

Изломы тренда могут быть простыми или сопровождаться проторговками. Под проторговкой понимаются такие ценовые движения, когда цена несколькими барами демонстрирует неспособность пробить уровень, что говорит о силе сформировавшего и удерживающего этот уровень лимитного игрока.

Простые изломы тренда возникают либо в том случае, когда игроки больше не верят в продолжение направленного движения и начинают закрывать свои позиции, либо при появлении крупного игрока, который начинает набирать позицию против тренда.

Если крупному игроку требуется большой объем актива, резкий ценовой разворот ему не нужен, поскольку тогда собирать позицию ему придется по менее выгодной цене. В результате он своими действиями провоцирует возникновение проторговки, во время которой и набирает нужный ему объем за счет закрытия позиций других игроков вблизи образованного ценового уровня.

Схематически описанные варианты создания уровней на изломе тренда представлены на рис. 2.11–2.12.

Поскольку, как мы уже знаем, трендовые движения практически всегда сопровождаются коррекциями (временными откатами), к уровням излома тренда можно отнести и те ценовые уровни, которые основываются на ключевых точках таких откатов. Это уровни остановки движения и уровень, на котором заканчивается откат. При этом особенно важен уровень первого технического отката, поскольку он указывает, где удерживал цену игрок, сумевший помешать прямолинейному развитию тренда в наиболее сильной его стадии.

Обратите внимание: при образовании коррекционных уровней не происходит смены глобального тренда; возникает лишь временное контртрендовое движение.

Исторический ценовой уровень

Исторический ценовой уровень – это уровень, построенный на основе ключевых точек с повторяющейся ценой. На представленном ниже реальном графике вы можете видеть, как значимые изменения в рыночном движении четыре раза случались на одном и том же ценовом уровне. Это нельзя объяснить простой случайностью. Повторения необязательно должны идти сразу друг за другом, но должны укладываться в видимую часть графика. Основным условием для формирования исторического уровня является необходимость точного повторения цены.

Зеркальный ценовой уровень

Следующий по силе ценовой уровень отличается тем, что он последовательно выступает в двух противоположных ролях: сначала в роли уровня сопротивления, а затем, после пробития этого уровня, – в роли уровня поддержки; смена ролей может происходить и в обратной последовательности.

Ценовой уровень, образованный лимитным игроком

Такой уровень идентифицируется в том случае, когда мы наблюдаем на графике несколько ударов подряд в одну и ту же цену. Таких ударов должно быть не менее трех. Большее количество ударов усиливает уровень. Сильный лимитный уровень может быть образован как телами, так и хвостами свечей, но при одном главном условии: он не должен пробиваться ни на копейку (при торговле на валютном рынке допустима погрешность в один-два пункта). Это требование имеет понятное для внимательного читателя объяснение: если самое минимальное пробитие все же происходит, значит, лимитного ордера на этом уровне нет, ведь, как вы помните, лимитный ордер выставляется по фиксированной цене, не допускающей отклонений в худшую сторону. Если уровень, похожий на лимитный, пробивается, то следует признать его плавающим и ожидать формирования новой уровневой модели.

Ценовой уровень, образованный паранормальной свечой (баром)

Основой для уровня данного вида является паранормальная свеча (бар), размер которой в два и более раза превышает среднюю величину. Такой уровень требует подтверждения касаниями и усиления ложными пробоями. Особенность этой разновидности состоит в том, что при наличии необходимых подтверждений уровень создается обоими концами паранормальной свечи.

Если уровень формируется на основе свечи, имеющей маленькое тело и длинные хвосты, такой уровень считается более сильным по отношению к уровню, созданному длинным телом свечи. Это объясняется тем, что закрытие на максимуме или минимуме (при котором соответствующий хвост практически отсутствует) обычно указывает на то, что крупный игрок еще не закончил набор своей позиции, а значит, на следующий день движение может продолжиться и уровень не будет сформирован. Появление уровня данного вида часто сопровождается последующей проторговкой (см. описание следующего вида ценовых уровней).

Ценовой уровень, образованный проторговкой

Проторговки, которые мы уже упоминали при рассмотрении уровня излома тренда, происходят строго в зонах над или под уровнем, и этим данный вид уровня отличается от плавающего. Уровни проторговки часто обладают «эффектом памяти», и в этом они похожи на исторические уровни. Это означает, что при входе цены в зону, которая когда-то ранее являлась зоной проторговки, вполне возможно возникновение отбоя.

На рис. 2.19 основой для создания уровня является свеча с хвостом, до окончания которого не добивает следующая свеча, что указывает на наличие экстремума и подтверждает замедление или остановку движения. После этого начинается проторговка. Подтверждения уровня оформлены касаниями и ложными пробоями.

В дальнейшем при возврате цены к уровню проторговки мы наблюдаем касания, ложный пробой и, наконец, отбой.

Также на рис. 2.1 проведена нижняя граница зоны проторговки, которая своей самой низкой свечой также образовала новый уровень, подтвержденный касанием и усиленный ложным пробоем.

Ценовой уровень, образованный гэпом

Объяснение термина «гэп» было дано в главе, посвященной базовым рыночным понятиям. Однако помимо уже перечисленных свойств у гэпа есть еще одно: способность создавать ценовые уровни. Уровни формируются у верхней и нижней границ гэпа и требуют наличия подтверждений.

На рис. 2.20 показано формирование гэповых уровней, когда нижняя граница гэпа становится поддержкой, а уровень верхней свечи, от которой произошел ценовой разрыв, образует сопротивление для движения цены актива.

Дополнительные признаки, подтверждающие и усиливающие ценовые уровни

Существует несколько признаков, наличие которых говорит нам о том, что идентифицированный уровень обладает большей, чем обычно, оборонительной силой. Имея набор таких признаков, изначально слабый по своей разновидности уровень вполне может превратиться в очень сильный. Что же это за признаки?

Первым из них является наличие дополнительных касаний барами подтвержденного уровня. Здесь не требуются развернутые пояснения, поскольку, я надеюсь, вы уже твердо усвоили, что уровни строятся лимитными игроками, а касание барами ранее созданного уровня явно указывает на то, что игрок продолжает этот уровень удерживать.

Необходимо лишь добавить несколько слов о трактовке так называемых недобивающих баров, то есть баров, почти доходящих до уровня, но не касающихся его. На самом деле недобивающий бар тоже дает нам указание на наличие уровня, и объясняется это следующим образом: если трейдер видит наличие крупного игрока, который, как и сам трейдер, тоже является продавцом или покупателем, он понимает, что по цене удерживаемого уровня он не сможет совершить свою сделку раньше, чем выполнится ранее выставленная заявка этого крупного игрока. Соответственно, мелкие трейдеры вынуждены выставлять свои заявки по чуть менее выгодной цене, то есть перед уровнем. В результате атаки других участников, играющих в противоположную сторону и пытающихся преодолеть уровень, могут отбиваться даже не крупным игроком, а заявками его мелких союзников, массово выстроившихся на подходе к удерживаемому уровню. На графике такая ситуация выглядит как недобивающий бар. Касание уровня при этом не происходит, но тем не менее это является признаком, подтверждающим наличие сильного уровня.

Следующим важным признаком является ложный пробой. Наличие ложного пробоя практически всегда усиливает уровень. Это объясняется тем, что почти все сильные движения заканчиваются ложными пробоями. О том, что представляет собой ложный пробой, говорится в начале данной главы. На рис. 2.21 для наглядности представлен пример ложного пробоя.

Вы видите, что при возврате к уже созданному уровню был совершен пробой, но он не привел к возникновению дальнейшего импульсного движения, цена не смогла удержаться над пробитым уровнем и, соответственно, на графике сформировался ложный пробой двумя барами. Цена вернулась под уровень, что само по себе явилось усилением и подтверждением его наличия. Следующие две свечи произвели касание и простой ложный пробой. Все это указывает нам на то, что мы имеем дело с сильным уровнем.

Уровни, основанные на изломе тренда, получают серьезное усиление еще и в том случае, когда с них начинается не просто контртрендовое движение, а такое движение, которое приводит к достижению нового экстремума, то есть нового ценового максимума или минимума[8]8

  На сленге русскоговорящих трейдеров такие ценовые движения называются перехай или перелоу. Термины образованы смешением приставки пере– с английскими обозначениями максимума и минимума: «high» и «low». Перехай превосходит предыдущий ценовой максимум, а перелоу – предыдущий минимум.

[Закрыть]

.

Уровни, образованные окончаниями длинных хвостов свечей или баров, всегда сильнее уровней, основанных на коротких хвостах, поскольку длинные хвосты часто указывают на то, что крупный игрок пытается собрать позицию за счет других игроков. Как он может это сделать? Спровоцировав срабатывание выставленных этими игроками стоп-приказов – стопов. Для этого он выставляет объемные заявки по рыночной цене. Этим приемом он заставляет цену меняться таким образом, чтобы она достигла значений, на которых предполагается наличие большого числа стоп-заявок. В итоге происходит срабатывание этих заявок, которые и выкупает крупный игрок для формирования своей позиции. В результате такого выкупа цена возвращается к своим начальным значениям, а на биржевом графике остается след в виде длинного хвоста ценового бара.

Усиление уровня (примерно на 20 %) происходит и в том случае, когда цена, на которой он расположен, выражена круглыми цифрами, заканчивающимися на 0, 0.50 или 0.25. Этому явлению есть несколько объяснений. Во-первых, человеческий мозг лучше воспринимает круглые цифры, и при прочих равных условиях трейдер предпочтет выставить свою лимитную заявку, используя именно круглое ценовое значение. Во-вторых, с круглыми цифрами легче производить математические операции, особенно когда это нужно сделать быстро и в уме. И наконец, для тех активов, которые являются базовыми для опционов, любовь трейдеров к круглым цифрам объясняется технической особенностью опционной торговли: цена исполнения опциона всегда имеет округленное значение, например 151.000, 155.000, 154.000. Страйк-цена опциона не может быть равной, например, 154.340. Эта связь с опционной торговлей находит свое отражение в цене базового инструмента.

Принципы построения и анализа ценовых уровней

Запомните несколько важных принципов построения ценовых уровней. В первую очередь вы должны делать свои выводы на основании того, что показывает вам график, а не искать на графике подтверждения для своих собственных заранее сделанных выводов. Поэтому уровни следует проводить только слева направо: от ключевых точек из прошлого к сегодняшнему дню и далее в будущее, а не наоборот.

Во-вторых, поймите, что не существует никаких «индивидуальных» уровней, сформированных по принципу «а я так вижу». Это не художественный абстракционизм, это рынок. Здесь вы не можете нарисовать линию там, где вам больше нравится, и назвать это своим персональным видением. Уровень должен быть понятен большинству участников рынка, иначе это не уровень. Объяснение работоспособности ценовых уровней заключается в том числе и в особенности массового мышления. Если цена инструмента несколько раз «затыкается» на одном и том же месте, то при очередном подходе цены к этому же месту трейдеры уже ожидают, что цена и на этот раз встретит препятствие. Их ожидания сами по себе создают уровень. И это еще одна из причин, по которым уровни работают.

В-третьих, рисование уровней не должно быть самоцелью. Это не детское упражнение на внимательность с поиском мелких деталей на картинке. Каждый нарисованный вами уровень должен нести в себе смысловую нагрузку. Вы должны иметь понимание того, в результате каких действий игроков образовался ценовой уровень и каково наиболее вероятное развитие дальнейших событий. Соответственно, вы должны рассматривать каждый найденный уровень с точки зрения его практической применимости и оценки заложенного в нем торгового смысла.

Уровни всегда строятся по ключевым, или информативным, точкам. При этом 90 % точек графика не несут никакой информационной нагрузки. Однако проблема начинающих трейдеров состоит не только в том, как разглядеть оставшиеся 10 % действительно важных точек среди рыночного «шума», но и в том, как научиться НЕ видеть – точнее говоря, не выдумывать ключевые точки там, где их на самом деле нет.

Сильные уровни всегда строятся на длинных тайм-фреймах, чаще всего на дневках. Согласитесь, что удержать какой-либо ценовой уровень в течение нескольких дней гораздо сложнее, чем продержаться несколько часов и тем более минут. Поэтому сильные уровни, вокруг которых бьются действительно крупные игроки, видны именно на длинных тайм-фреймах. Короткие тайм-фреймы могут использоваться после идентификации подтвержденного уровня для калибровки – более точного определения точки входа.

Ценовые уровни, которые вы планируете использовать для реальных сделок, должны быть сильными. Это значит, что они должны иметь все необходимые подтверждения и их формирование должно сопровождаться появлением описанных выше усиливающих признаков.

Есть еще один очень важный момент. Поскольку построение уровней происходит на дневном тайм-фрейме, каждая новая торговая сессия добавляет к биржевому графику всего лишь один элемент. Иными словами, еще до начала торгового дня у вас есть все необходимое для того, чтобы подготовиться к любому развитию рыночных событий. Помните: хороший экспромт должен быть заранее подготовлен. Поэтому анализ уровней требует проведения предварительной домашней работы с графиками.

Анализируйте график каждого интересующего вас актива. Зарисовывайте, ищите закономерности, пытайтесь мыслить как крупный игрок и понимать причины сильных движений, а также текущий расклад сил продавцов и покупателей. Что делали те и другие и кто из них в итоге победил или вот-вот одержит победу? Все это позволит вам составить продуманный план своих действий на предстоящий торговый день. Вы должны встретить его во всеоружии с расставленными сетями во всех заранее просчитанных точках. В вашем торговом плане должны быть прописаны действия для различных вариантов развития рыночных событий. Ближайшие к текущей цене уровни должны быть описаны с указанием их силы: зафиксируйте в специальной таблице количество имеющихся касаний и наличие ложных пробоев для каждого инструмента. Таким образом вы избавите себя от спонтанных решений. Эмоции и жадность – враги трейдера. Поэтому, если вы хотите совершать сделки на эмоциях, выдавая их за интуицию, вам проще будет отправиться в казино.

Примеры идентификации ценовых уровней

Теперь, когда мы познакомились с различными видами ценовых уровней, давайте для закрепления пройденного материала рассмотрим несколько практических примеров их идентификации.

Уровень № 1 создан точкой нижнего абсолютного экстремума, в которой произошла остановка движения, поскольку следующая свеча уже не создает новый минимум. От этой точки начинается сильное движение. Таким образом, мы наблюдаем типичный излом тренда.

Уровень № 2 создан самой высокой свечой, которая к тому же является паранормальной свечой с длинным хвостом. Затем данный уровень подтверждается касаниями и усиливается ложным пробоем. Соответственно, мы видим также не вызывающий никаких сомнений уровень абсолютного экстремума.

Уровень № 3 создан свечой, которой закончилось коррекционное движение. Следующая свеча произвела подтверждающее касание. В момент формирования данный уровень не выглядит сильным, но в дальнейшем он подтверждается касаниями и усиливается ложными пробоями.

Уровень № 4 был создан в момент первой остановки ценового движения, но лишь спустя некоторое время мы получили для него подтверждение. В данном случае свеча, образовавшая уровень № 1, может рассматриваться как сильный ложный пробой по отношению к уровню № 4.

Уровень № 5 образован в точке остановки трендового движения, после которой началась ценовая коррекция.

Уровень № 1 образован в самой высокой точке происходящей проторговки. В дальнейшем этот уровень был подтвержден и усилен ложными пробоями. При этом одна из подтвердивших уровень свечей была паранормальной.

Уровень № 2 образован в нижней точке коррекционного движения. Это лимитный уровень, усиленный очень глубоким ложным пробоем. Однако из-за отсутствия дальнейшего импульсного движения уровень не устоял и был пробит вернувшейся ценой.

Уровень № 3 образован длинным хвостом паранормальной свечи. В достигнутой ценовой точке нашелся покупатель, который сумел остановить сильное и резкое падение.

Уровень № 4 представляет собой внутренний уровень, расположенный совсем рядом с ранее определенным глобальным уровнем. Он образован в нижней точке ценового движения, усилен ложными пробоями и подтвержден касанием. На данном уровне явно присутствует покупатель. На это нам указывают достаточно длинные хвосты и неспособность продавцов обновить минимальное закрытие образующей уровень свечи.

Продолжая наблюдение за поведением цены, мы видим пробой уровня № 2, закрепление цены выше этого уровня, а также его последующее тестирование и усиление ложными пробоями. Далее следует движение вверх и пробой уровня № 1, который являлся абсолютным экстремумом на рассматриваемом отрезке времени.

Для того чтобы вы могли потренироваться в идентификации ценовых уровней, далее представлены еще несколько графических примеров, но уже без подробного описания, которое вы теперь можете попробовать сделать сами.

Дополнительные информационные материалы к этой и другим главам книги вы можете найти, перейдя по ссылке https://gerchik.ru/kniga/bonus.

Занимаясь анализом графиков при идентификации уровней, мы с вами уже практически перешли к изучению основных движений вблизи ценовых уровней. Эти движения очень важны для понимания ситуации, технически обоснованного предсказания дальнейшего развития рыночных событий и, соответственно, для формирования нашей реакции на эти события, поэтому в следующей главе мы рассмотрим их более подробно.