Как составить бюджет стартапа

Существует тысяча статей-рекомендаций для молодых предпринимателей, на чем нужно сфокусироваться, чтобы создать успешный бизнес. Большая часть подобных материалов основывается на трех ключевых факторах: команда, продукт и востребованность на рынке. Многие считают, что стартапы убивает невостребованность продукта. Однако есть мнение, что немаловажной причиной-убийцей является стоимость привлечения клиента — ключевого показателя в интернет-маркетинге. Стоимость привлечения клиента формируется из затрат на маркетинг компании.

Что такое маркетинговый бюджет и зачем он нужен?

Маркетинговый бюджет включает расходы на исследование рынков, обеспечение конкурентоспособности товара, информирование клиента о продукте (реклама, участие в выставках), организация товародвижения и сбытовой сети. Без маркетингового планирования невозможно перспективное развитие компании.

Различают два вида бюджета: стратегический и годовой. В первом случае документ разрабатывают от трех до пяти лет, в нем содержатся долгосрочные перспективы, ключевые стратегии в области и ресурсы для реализации поставленной задачи. Во втором — в документе отражается текущее положение дел, стоят цели и стратегии на ближайший год.

Планирование бюджета помогает спрогнозировать доходы, затраты и прибыль. К доходам относятся показатели цен и объем продаж. К расходам — издержки в маркетинговой деятельности, товаропродвижении и производстве.

Из чего строится маркетинговый план?

Маркетинговый план обладает четкой и логично выстроенной структурой. К тому же, его написание занимает не один день. Нужно собрать подробную информацию о покупателях, изучить особенности рынка, определить конкурентные преимущества продукта и многое другое. Разработайте несколько стратегий продвижения, проанализируйте и определите преимущества каждой.

В среднем составление маркетингового плана занимает от одного до трех месяцев. 50% времени вы потратите на сбор информации, 40% — на анализ и рассмотрение альтернатив, и только 10% на составление самого плана маркетинга компании.

Горизонт планирования. Выберите период планирования: месяц, квартал или год.

Перечень задач. Обозначьте, какие задачи должен решить план.

Сроки. Определите даты, за которые нужно выполнить задачи.

Ответственные лица. Пропишите, кто и за какие задачи отвечает.

Деньги. Посчитайте, сколько нужно средств для решения задач.

Как оценить затраты?

Обязательно разделите затраты на два типа: переменные и постоянные издержки. К первому относится маркетинговый бюджет на вывод продукта, ко второму — маркетинговый бюджет в целом.

Большинство компаний полагает, что маркетинговый бюджет связан с рекламой и сопутствующими действиями, которые привлекают покупателей. К этим же расходам относятся затраты на маркетинговые исследования, брендинг и прочее. Однако маркетинговый бюджет также включает расходы на маркетинговую проработку продукта, бонусы партнерам и скидки.

Изначально оценить расходы сложно. Поэтому можно посмотреть данные у аналогичных проектов: схожие показатели посещаемости, количество пользователей и так далее. При этом важно ориентироваться на проект, который вышел на рынок не вирусным путем, а с помощью механик маркетинга. Также можно посмотреть, сколько затратили схожие крупные бренды в начале пути развития. Как получить информацию? Притвориться студентом и обратиться в рекламное агентство, которое занималось продвижением. Спросить у них якобы для доклада, сколько они затратили средств. Также можно обсудить этот вопрос с профессионалами или пообщаться с маркетологом компании.

Поставьте исчисляемые цели и конкретные задачи. Если вам нужно решить задачу «рекламировать продукт», разбейте ее на более мелкие. Сколько клиентов вы хотите получить? За какой срок? Сколько продаж нужно завершить? Сколько сделок нужно заключить? Каждая задача должна быть измеримой и иметь сроки. Именно на основе этих задач нужно разрабатывать маркетинговую стратегию или маркетинговый план.

Какие существуют методы?

Для оценки затрат существует четыре метода расчета бюджета.

«От возможностей». Инвестирование формируется из доступных денежных средств. То есть, компания готова потратить на интернет-маркетинг только те денежные средства, которые она выделила на это направление или есть в наличии. При формировании бюджета таким методом, важно правильно распределить имеющиеся деньги. Например, запустить несколько тестовых рекламных кампаний, проанализировать эффективность и оставить только оптимальные варианты.

«Сверху вниз». Такой метод предполагает распределение средств на маркетинговые мероприятия исходя от общего бюджета компании. Проект рассчитывает рекламный  бюджет исходя из текущего или прогнозируемого объема продаж. При финансировании таким методом существует сложность — определить долю от продаж, которую нужно инвестировать в интернет-маркетинг. Для этого компании нужен большой опыт в области маркетинга.

«Снизу вверх». Расчет маркетингового бюджета таким способ работает по схеме «цель → задача → бюджет». Сначала формируются затраты на отдельных маркетинговые кампании, а затем складываются в общую сумму расходов. Этот метод считается одним из наиболее точных, потому что предполагает конкретные задачи и оценку необходимых ресурсов.

Также есть способ формирования бюджета на основе среднестатических расходов. Нужно выделить столько же средств, сколько и конкурент. Однако оценить расходы конкурента сложно. Крупные компании предоставляют подобную информацию, например, в публикациях СМИ. Однако со сравнимым бюджетом стартапа найти такую информацию сложно.

При формировании маркетинговой стратегии и ее бюджета, исходите из задач, которые кампания должна решить. Не нужно стремиться присутствовать на всех площадках — выберите самые необходимые и эффективные. Всегда думайте об экономии бюджета. Если вы организовываете праздники в городе с населением 300 тысяч, не стремитесь попасть в ленту крупных сообществ. Вы потратите много средств на рекламу, но эффективность будет ниже, так как людей из вашего города там может быть не так уж и много. Лучше вложить эти деньги на рекламу в городских сообществах.

Всегда помните о стоимости привлечения клиента. Это показатель жизнеспособности вашей бизнес-модели. Нужно стремиться сохранять невысокий показатель метрики при масштабировании бизнеса. Затраты должны быть оправданы.

Автор: Кристина Крецу

Содержание:

• Цели и задачи финансовой модели стартапа
• Финансовые модели стартапа: понятия и типы
• Как правильно построить финансовую модель для стартапа? Алгоритм разработки финансовой модели
• Исходные данные для разработки финансовой модели
• Как оценить доходы?
• Как спланировать расходную часть?
• Взаимосвязь блоков финансовой модели
• Примеры в Excel
• Частые ошибки при построении финансовой модели стартапа
• Резюме

Цели и задачи финансовой модели стартапа

Перед тем, как погрузиться в процесс построения финансовой модели, рассмотрим ее цели и задачи — ведь без понимания того, зачем она вам нужна, построить качественную модель не удастся.

На самом деле целей и задач у финансовой модели много, но начинающему стартапу будет достаточно двух основных пункта.

1. Оценка устойчивости стартапа, рисков и возможностей

Перед представлением своего проекта перед инвесторами вам сначала необходимо убедиться в том, что ваш стартап будет устойчив и не развалится при первых же скачках экономики.

Цель: Оценить устойчивость и долгосрочную прибыльность стартапа.

Задачи:

1. Проанализировать рынок и выявить потенциальных конкурентов.
2. Оценить размер целевой аудитории и спрос на продукт.
3. Рассчитать ожидаемые доходы и прибыль в зависимости от объема продаж.
4. Оценить расходы на производство, маркетинг, административные расходы и прочие затраты, необходимые для поддержания бизнеса.
5. Сравнить ожидаемую прибыль с затратами и оценить, насколько долго потребуется поддерживать бизнес до достижения прибыльности.

2. Подготовка к привлечению инвестиций

Пожалуй, основной пункт, ради которого построение финансовой модели и затевается. Без этой модели инвестиций вам не видать, нужно убедить инвесторов, что именно ваш проект их обогатит.

Цель: Подготовиться к привлечению инвестиций и предоставить инвесторам достоверные данные о финансовом состоянии стартапа.

Задачи:

1. Рассчитать ожидаемую стоимость стартапа на основе оценки его финансовой устойчивости, рыночной позиции, потенциала роста и прочих факторов.
2. Разработать план использования инвестиций и оценить, как они будут способствовать развитию бизнеса.
3. Подготовить детальный финансовый отчет, включающий в себя прогнозируемые доходы и расходы, планируемые инвестиции, ожидаемую рентабельность и прочие финансовые показатели.
4. Оценить риски и возможности, связанные с привлечением инвестиций, и предоставить инвесторам достоверную информацию о финансовом состоянии стартапа.

Зачем вам нужна финансовая модель стартапа разобрались — самое время погрузиться в тему глубже.

Финансовые модели стартапа: понятия и типы

Финансовая модель может включать в себя различные типы финансовых отчетов, прогнозирование доходов и расходов, оценку потенциальной рентабельности и рисков и другие финансовые показатели. Она может служить основой для принятия инвестиционных решений.

Существует несколько типов финансовых моделей стартапа, включая:

• Модель прогнозирования доходов и расходов (P&L)

Представляет собой детальный финансовый отчет, который показывает ожидаемые доходы и расходы стартапа на определенный период времени (обычно на год).

Он включает в себя расчеты по продажам, себестоимости продаж, операционным расходам, налогам и прочим финансовым показателям.

• Модель прогнозирования потока денежных средств (Cash flow)

Инструмент, который позволяет прогнозировать поступление и расходы денежных средств в будущем. Она учитывает все доходы и расходы, включая инвестиции, платежи по кредитам и другие операции.

• Балансовая модель

Финансовый отчет, который показывает финансовое состояние стартапа на определенный момент времени. Она включает в себя активы, пассивы и капитал компании.

Эта модель может быть использована для оценки финансовой устойчивости стартапа и планирования будущих инвестиций.

---

И, да, вам потребует рассчитать каждый обозначенный показатель:

• Profit and Loss Statement — финансовый план доходов и расходов
• Cash Flow Statement — отчет о движении денежных средств
• Balance Sheet — балансовый отчет

Финансовый план доходов и расходов (P&L)

Финансовый план доходов и расходов — основной элемент финансовой модели стартапа, где ожидаемые доходы и расходы за год помогают определить прибыль или убыток.

Доходы включают продажи, аренду и комиссии. Расходы — зарплата, аренда, закупка материалов и маркетинг. Каждая строка должна быть суммирована с учетом периодичности и обязательных платежей.

Этот план помогает оптимизировать бизнес-стратегию, увеличивая доходы и уменьшая затраты.

Отчет о движении денежных средств (CF)

Финансовый отчет о перемещении денежных средств в предприятии в течение определенного периода времени.

Он включает денежные потоки по операционной, инвестиционной и финансовой деятельности.

• операционная деятельность — доходы от продаж и расходы на зарплаты и материалы,
• инвестиционная деятельность — долгосрочные активы,
• финансовая деятельность — изменения в капитале, кредитование и дивиденды.

Отчет помогает планировать и прогнозировать будущие денежные потоки, оптимизировать бизнес-стратегию и спланировать бюджет.

Балансовый отчет (BS)

Балансовый отчет — важный финансовый документ, отражающий финансовое состояние компании на определенную дату.

Он включает информацию об активах, обязательствах и капитале.

• активы — то, что компания владеет,
• обязательства — ее долги,
• капитал — собственный капитал компании.

Отчет должен быть составлен в соответствии с принципами бухгалтерского учета. Он помогает при принятии финансовых решений, в частности, при принятии инвесторами решения об инвестициях в ваш проект.

Как правильно построить финансовую модель для стартапа? Алгоритм разработки финансовой модели

Корректная финансовая модель для стартапа поможет осуществить стратегическое планирование и определить потенциальные финансовые риски и возможности.

Вот пошаговый алгоритм разработки финансовой модели для стартапа.

Шаг 1: Определите ключевые переменные

Определите все ключевые переменные, которые могут повлиять на финансовый успех вашего стартапа.

Это может включать:

• количество продаж,
• стоимость продукции,
• затраты на маркетинг и рекламу,
• налоги,
• расходы на заработную плату, амортизацию, инвестиции.

Шаг 2: Определите годовые и месячные прогнозы 

Спрогнозируйте основные метрики на год и месяц для каждой ключевой переменной.

Например:

• сколько продукта вы планируете продать в первый год,
• какую цену намерены установить,
• какие будут ваши расходы на маркетинг.

Шаг 3: Создайте таблицу доходов и расходов 

Где будут отражены все доходы и расходы вашего стартапа. Убедитесь, что включили все переменные, которые вы определили на первом шаге.

Шаг 4: Определите точку безубыточности 

Это количество продукта, которое вам нужно продать, чтобы покрыть все расходы. Оно поможет определить, насколько эффективна ваша бизнес-модель.

Шаг 5: Проведите сценарный анализ 

Он позволит определить, как изменение ключевых переменных может повлиять на финансовые результаты вашего стартапа. Это поможет разработать стратегии для снижения рисков и использования возможностей.

Исходные данные для разработки финансовой модели

Исходные данные, используемые для разработки финансовой модели стартапа, могут варьироваться в зависимости от отрасли и конкретного бизнеса.

Однако в целом, для построения финансовой модели необходимо иметь следующие данные:

1. Объемы продаж и цены продаж. 
2. Себестоимость производства или стоимость предоставляемых услуг. 
3. Необходимые инвестиции.
4. Операционные расходы. 
5. Налоги и другие обязательные платежи. 
6. Прогнозируемые показатели рынка.
7. Другие факторы, специфичные для отрасли и бизнеса. 

Еще необходимо регулярно обновлять данные в соответствии с изменением ситуации на рынке и внутренними изменениями в бизнесе.

Как оценить доходы?

Оценка доходов в финансовой модели стартапа — это процесс прогнозирования ожидаемого уровня доходов, который может быть достигнут компанией в будущем на основе ее текущих стратегий и планов.

1. Провести исследование рынка и выявить понимание того, насколько конкурентоспособным может быть продукт или услуга, которую предлагает стартап. Это может быть достигнуто путем анализа конкурентов и тенденций в отрасли.
2. Определить потенциальную рыночную долю, которую может захватить стартап. Это может быть сделано за счет определения ЦА и оценки ее размера — и еще того, какие позиции занимают конкуренты на этом рынке.
3. Определить ценовую политику стартапа. Она должна быть конкурентоспособной и при этом обеспечивать достаточный уровень прибыли. Цены могут быть фиксированными или изменяемыми в зависимости от различных факторов, таких как объем закупок, сезонность.
4. Определить ожидаемый объем продаж. Он может быть определен на основе рыночных исследований и оценки возможности стартапа привлечь целевую аудиторию и захватить рыночную долю.
5. Оценить, какие затраты будут необходимы для достижения этих продаж. Это могут быть затраты на производство, маркетинг, персонал, аренду помещений. Оценка затрат должна быть как можно более точной, чтобы представить реалистичную картину финансового состояния стартапа.

Наконец, на основе всех этих факторов можно определить ожидаемые доходы и прибыль. Они могут быть рассчитаны как разница между ожидаемыми доходами и затратами.

---

Теперь к расходам.

Как спланировать расходную часть?

Для планирования расходной части при построении финансовой модели стартапа необходимо учитывать все возможные затраты, которые могут возникнуть в процессе его деятельности.

Классический способ расчета — определить цель, необходимые ресурсы для ее реализации и просчитать цену этих ресурсов.

Следует учитывать возможность изменения расходов в зависимости от внешних факторов:

• изменение конъюнктуры рынка,
• изменение налогового законодательства.

В оценке дохода и расходов вам помогут два основных подхода к построению финансовых моделей для стартапов:

1. Модель снизу вверх (bottom-up);
2. Модель сверху вниз (top-down).

Модель снизу вверх (bottom-up)

Метод, при котором вы начинаете с конечной цели и разбиваете ее на более мелкие компоненты.

---

Этот подход обычно используется, когда у вас есть данные о конкретных операциях, например, о продажах продукта, расходах на зарплаты.

---

Затем эти данные собираются вместе, чтобы создать более широкий прогноз финансового состояния компании.

В контексте стартапа это может означать, что:

1. Вы начинаете с оценки ежемесячных расходов (зарплаты, аренды офиса, маркетинга).
2. Затем прогнозируете ежемесячные доходы, основываясь на планируемых продажах и ценах.
3. Составляете общую финансовую модель, которая показывает, как все эти компоненты работают вместе.

Модель сверху вниз (top-down) 

Метод, который начинается с широких показателей и постепенно уточняется до конкретных цифр.

---

Этот подход чаще всего используется, когда у вас нет данных о конкретных операциях, но есть общее понимание о размере рынка и потенциальном спросе на ваш продукт или услугу.

---

В контексте стартапа это может означать, что:

1. Вы начинаете с оценки размера рынка, на котором вы собираетесь работать;
2. Прогнозируете свою долю рынка на основе конкурентной аналитики и анализа трендов;
3. Затем прогнозируете общий доход, исходя из цены продукта и числа продаж.
4. Составляете детальную финансовую модель, основываясь на этих общих показателях.

Оба подхода полезны при построении финансовых моделей стартапов, и часто их комбинируют для получения более достоверных данных.

Взаимосвязь блоков финансовой модели

Идея этого пункта состоит в одной мысли — все взаимосвязано; один показатель влияет на другой, другой показатель влияет на третий, а третий вообще на весь бизнес.

Основными блоками финансовой модели стартапа являются:

• Рынок: в этом блоке анализируется целевой рынок стартапа, его размер, конкуренты и прочие факторы, которые могут повлиять на продажи.
• Финансы: здесь определяются финансовые показатели — выручка, расходы, прибыль, налоги.
• Капитал: тут анализируются источники капитала, которые стартап может использовать для финансирования своей деятельности — инвестиции, кредиты.
• Производство: этот блок описывает, каким образом стартап распоряжается деньгами на производстве.

Взаимосвязь между этими блоками важна для успешной работы стартапа, а каждые показатели взаимозависимы — один своей убыточностью может обвалить другой.

Поэтому чтобы создать эффективную финансовую модель стартапа, необходимо учитывать взаимосвязь между блоками и строить их так, чтобы они поддерживали друг друга.

Примеры в Excel

Сейчас уже редко можно встретить человека, который бы сам взялся за написание финансовой модели стартапа — эту функцию делегируют на специальные агентства, доверяя им как рассчеты, так и постройку модели.

Но если вы самоотверженный человек, то вот разбор конкретной финансовой модели стартапа, собранной в Excel.

Отчет о движении денежных средств (CF)

Сформированный P&L-отчет в Excel выглядит следующим образом:

Чтобы увидеть изображение в полном размере, кликните на него

Ячейки желтого цвета и раздел «Денег на начало месяца» вы заполняете самостоятельно, остальные зеленый ячейки запрограммированы по следующим критериям:

• Операционная деятельность,
• Инвестиционная деятельность,
• Финансовая деятельность: сумма желтых ячеек.

В моем случае:

1. Операционная деятельность: =СУММ(B8:B19).
2. Инвестиционная деятельность: =СУММ(B21:B23).
3. Финансовая деятельность: =СУММ(B25:B30).

• Поступления от клиентов (продажа товаров/услуг) — это сумма прибыли всех направлений.
• Итого оборот денег за месяц — это сумма операционной деятельности, инвестиционной деятельности и финансовой деятельности.
• Денег на конец месяца (расчет) — это сумма пункта «Денег на начало месяца» и «Итого оборот денег за месяц».

---

Важно указывать расходы со знаком минуса для корректного отображения результатов.

---

Годовая сводка результатов — это сумма всех месячных значений каждого из разделов.

Финансовый план доходов и расходов (P&L)

Чтобы увидеть изображение в полном размере, кликните на него

С желтыми ячейками логика такая же как и в предыдущих пунктах, их вы заполняете сами.

• Выручка — это сумма прибыли с всех направлений.
• Переменные затраты — сумма затрат на каждое направление.
• Каждое из направлений — сумма затрат по всем пунктам статьи расходов.
• Маржинальный доход — разность между выручкой и переменными затратами.
• Маржинальный доход по направлениям — разность между выручкой одного направления и его затратами.
• Маржинальность (средняя) рассчитывается по формуле =ЕСЛИ(D4=0;0;D31/D4), где D4 — выручка, D31 — Маржинальная доходность.
• Маржинальность направления рассчитывается по похожей формуле =ЕСЛИ(D6=0;0;(D6-D15)/D6), где D6 –выручка по направлению, D15 — переменные затраты по выбранному направлению.
• Постоянные расходы — сумма всех постоянных расходов.
• Операционная прибыль до вычета налогов, процентов и амортизации (EBITDA) — разность между маржинальным доходом и постоянными расходами.
• Чистая прибыль — вычитаем из EBITDA сумму по процентам по займам, налогам и амортизации.
• Рентабельность по чистой прибыли — считаем по формуле =ЕСЛИ(D4=0;0;D58/D4), где D4 — выручка, D58 — чистая прибыль.
• Чистая прибыль накопленным итогом — сумма чистой прибыли накопленным итогом за прошлый и чистой прибыли нынешнего месяца.
• Итоги года — это все та же сумма показателей.

Балансовый отчет (BS)

Чтобы увидеть изображение в полном размере, кликните на него

По старой логике желтые ячейки заполнять нужно самостоятельно.

Актив:

• Денежные средства: =ЕСЛИ(СУММ(D7:D9)=0;»»;СУММ(D7:D9)) где D7 — Банковские счета, D8 — Касса,D9 — Ликвидные вложения.
• Дебиторская задолженность: =ЕСЛИ(СУММ(D11:D13)=0;»»;СУММ(D11:D13)), где D11 — Авансы поставщикам, D12 — Прочие расходы, D13 — Задолженность покупателей.
• Всего оборотных активов: =ЕСЛИ(СУММ(D6;D10;D15)=0;»»;СУММ(D6;D10;D15)), где D6 — Денежные средства, D10 — Дебиторская задолженность, D15 — Запасы.
• Основные средства и нематериальные активы: =ЕСЛИ(СУММ(D26:D29)=0;»»;СУММ(D26:D29)), где D26 — Недвижимость, D27 — Оборудование, техника, D28 — Прочие капитальные вложения, D29 — Торговая марка или Бренд.
• Баланс актива: =ЕСЛИ(СУММ(D24;D25)=0;»0″;СУММ(D24;D25)), где D24 — Внеоборотные активы, D25 — Основные средства и Нематериальные активы.

Пассив:

• Займы и Кредиты: =ЕСЛИ(СУММ(J7:J9)=0;»0″;СУММ(J7:J9)), где J7 — Краткосрочные (до года), J8 — Среднесрочные (от года до трех лет), J9 — Долгосрочные (от трех лет).
• Долгосрочные обязательства: =ЕСЛИ(СУММ(J11:J14)=0;»0″;СУММ(J11:J14)), где J — любые прочие расходы которые вы укажете.
• Краткосрочные обязательства: =ЕСЛИ(СУММ(J16:J22)=0;»0″;СУММ(J16:J22)), где J — все значения указанные желтым ниже.
• Всего пассивов — сумма займов и кредитов, долгосрочных и краткосрочных обязательств.
• Нераспределенная прибыль прошлых лет — разность между балансом, общего количества пассивов и собственного капитала акционеров.
• Баланс пассивов — это баланс активов.

На этом с построением финансовой модели стартапа закончили — переходим к частым ошибкам при ее составлении.

Частые ошибки при построении финансовой модели стартапа

При построении финансовой модели стартапа часто допускаются следующие ошибки:

1. Недостаточная подробность. Финансовая модель должна быть максимально детализированной и учитывать все возможные доходы и расходы, чтобы понять реальный финансовый потенциал стартапа.
2. Невнимательный учет стартовых затрат. Часто забывают учесть все стартовые затраты, которые необходимы для запуска бизнеса: юридические услуги, разработка сайта, маркетинг и реклама.
3. Оптимистичные прогнозы. Нередко создатели стартапов слишком оптимистично оценивают потенциал своего бизнеса и недооценивают конкуренцию и риски.
4. Конкуренция. Некоторые создатели стартапов не учитывают конкуренцию при построении финансовой модели, что может привести к завышенным ожиданиям и неправильной оценке рыночного потенциала.
5. Недостаточный анализ рынка. Часто создатели стартапов не проводят достаточного анализа рынка — в таких случаях велик риск неправильной оценки цены продукта, объемов продаж и других факторов.
6. Ошибки в расчетах. Нередко в финансовой модели допускаются ошибки в расчетах, которые потом могут привести к неверным выводам и решениям.
7. Сезонность. Создатели стартапов часто забывают учитывать этот фактор в своих расчетах, и потом неправильно оценить доходы и расходы.
8. Гибкость. Финансовая модель должна быть гибкой и учитывать изменения внешней среды: изменение рыночных условий, повышение цен на ресурсы.

Чтобы избежать этих ошибок, необходимо:

• тщательно продумать каждый аспект финансовой модели,
• провести анализ рынка, конкурентов и потребителей,
• обратить внимание на все возможные расходы и риски,
• регулярно обновлять финансовую модель и учитывать все изменения внешней среды.

Финансовую модель можно использовать как инструмент для понимания того, как ваш бизнес будет зарабатывать деньги и какие ресурсы вам понадобятся для достижения успеха. Это не просто таблица с цифрами, а комплексный анализ, который поможет вам оценить свои финансовые риски и определить необходимость в дополнительном финансировании.

При создании финансовой модели важно учитывать все факторы, которые могут повлиять на ваш бизнес:

1. Рост рынка;
2. Конкуренция;
3. Изменения в законодательстве.

Наконец, для создания успешной финансовой модели стартапа необходимо иметь хорошие знания в области финансов и бизнеса и глубокое понимание вашей целевой аудитории и рынка.

Следуя этим принципам, вы сможете создать эффективную финансовую модель, которая поможет вашему стартапу достичь успеха.

Резюме

Финансовая модель стартапа:

• Это инструмент, который используется для предсказания будущих финансовых результатов компании.
• Включает в себя информацию о доходах, расходах и инвестициях компании.
• Может быть использована для оценки потребности в финансировании и планирования бизнес-стратегии.
• Должна включать детальный анализ рынка, конкурентов и целевой аудитории, а также учет всех расходов и потенциальных рисков.
• Должна регулярно обновляться в соответствии с изменениями внешней среды и бизнес-стратегией компании и в целом быть гибкой.

Создание финансовой модели стартапа может быть сложным процессом, поэтому в таких случаях можно обратиться к финансовым консультантам или использовать специализированные программы и инструменты.

---

Иллюстрации предоставлены автором

Фото на обложке сгенерировано нейросетью Midjourney

Этот текст написан в Сообществе, в нем сохранены авторский стиль и орфография

Финансовая дисциплина

Меня зовут Тамара Зуйкова. Я востребованный ИТ-менеджер высокого уровня и ко-фаундер двух стартапов. Сейчас мне 37 лет и только несколько лет назад я впервые задалась вопросом осознанного отношения к деньгам.

До 32 лет, будучи разработчиком и архитектором в банке с приличной зарплатой в 250 тысяч, я неприлично сорила деньгами, утешаясь мыслью «живем один раз»: тратила всю зарплату, регулярно залезала в кредитку, не имела финансовой подушки и не инвестировала. В 32 года я оказалась в страховом стартапе — и это драматично поменяло мои отношения с деньгами. Сначала это была роль CTO, затем я перешла на позицию CPO. Компания хорошо росла, меня ценили, доход достиг 450 тысяч рублей в месяц на руки. Я могла позволить себе довольно комфортную жизнь в Москве.

Нужно было только сделать что-то с моей безобразной финансовой дисциплиной, связанной с тем, что ее никогда не было в моей семье в моем детстве. Мы перебивались от зарплаты до зарплаты, денег на удовольствия не хватало. Став взрослой, я стала панически бояться чувства бедности — и попала в ловушку «живу не по доходам». Которая на самом деле только добавляла тревоги и запускала спираль ненужных трат в качестве лечения этой самой тревоги.

Возвращаясь к истории страхового стартапа, всем известные события прошлого года изменили мою жизнь. Наши инвесторы не смогли продолжить финансирование компании и мы вынуждены были ее закрыть. В июне 2022 я оказалась в свободном плавании и экзистенциальном кризисе: что я хочу делать дальше? К счастью, к этому моменту я уже успела накопить подушку и обзавестись финансовыми привычками, которые позволили растянуть ее на 10 месяцев, не уронив сильно при этом уровень жизни и путешествуя все это время.

Первые уроки

Мое детство пришлось на 90-e годы. Советский союз распался, финансовая система страны рухнула, с работой было тяжело, доверия к банкам не было, многие старались тратить деньги сразу, иначе инфляция их быстро обесценивала. Тогда я всего этого конечно не понимала, но оглядываясь назад вижу, как непросто было в то время содержать семью и планировать будущее.

Нетрудно догадаться, что когда ты выживаешь от зарплаты до зарплаты, ни о какой финансовой дисциплине речи не идет. Папа хранил определенную сумму дома в тайном месте, которая называлась «неприкосновенный запас», но на этом накопления заканчивались.

Если появлялись какие-то лишние деньги, они тратились на нас с братом. Родители многим жертвовали, чтобы дети не испытывали лишений по возможности. Но я видела как им тяжело и мое отношение к деньгам еще долгое время было болезненным. Я не хотела испытывать те чувства, когда не можешь позволить себе купить то, что хочется — и начав зарабатывать впала в другую крайность, стала тратить необдуманно много.

Ценность денег

Родителям тяжело давался заработок. В моем городе, Сергиев-Посад в Московской области, работы было мало и половина жителей ездила каждый день в Москву, тратя на дорогу в обе стороны 5 часов в день. Это их изматывало. Заработанные таким трудом деньги было трудно тратить, это всегда было сопряжено со стрессом и вызывало ссоры.

Долгое время деньги для меня были связаны с негативными эмоциями в семье. Когда я начала зарабатывать и тратиться на всякие красивые вещи, кажется, что я подсознательно хотела от них побыстрее избавиться. Вещи таких чувств не вызывали.

До меня начало доходить, что что-то не так в моей логике, довольно поздно, ближе к 30 годам. Однажды друзья позвали меня поехать в Альпы кататься на лыжах, о чем я давно мечтала. Ехать надо было уже скоро, поэтому билеты надо было покупать уже сейчас. Я открыла свой счет и поняла, что у меня денег ровно дожить до следующей зарплаты. На кредитке висит долг, который я собиралась закрыть из этой же зарплаты — денег на спонтанную поездку нет! На что я их трачу?!

По совпадению ли, или мой мозг уже начал решать проблему финансов, но примерно в это же время у меня состоялся разговор с одним моим состоятельным другом, успешным бизнесменом. Я начала расспрашивать его о том, как он распоряжается деньгами. И конечно была сильно прeстыжена им тем, что не следую даже базовым правилам планирования расходов и инвестирования части своих доходов
Я готова была поменяться. Менять надо было образ мысли и стиль жизни. Но отказаться от старых привычек ох как не просто.

Первые деньги

Свой первый опыт работы я получила в роли помощника администратора салона красоты в 15 лет, где работала моя мама. Это была работа «подай-принеси» за копейки, что-то вроде 500 рублей в неделю. Но это уже была работа, как у взрослых. Она мне дала возможность почувствовать отличие между деньгами, которые дают родители на карманные расходы, и своими заработанными. Первые воспринимались как данность. К тому же их хватало только на необходимое. Вторые были тоже не большими, но позволяли купить что-то для удовольствия. Деньги были настолько крошечные, что тратились по большей части на вкусняшки.

Поступив в Бауманку, каждое лето я искала возможность подработать и по 2 месяца в году работала консультантом в магазинах женской одежды за 200$ в месяц. Это были ранние 2000-е и было модно платить зарплату наличными в долларах в конвертах. Эта зарплата, а также скидки сотрудникам, давала мне возможность обновить гардероб на следующий учебный год.

Я жила в общежитии, потребности росли, денег от родителей не хватало — и на 4-м курсе я впервые устроилась на настоящую работу. Младшим инженером на полставки в Росбанк. Помню размер своей зарплаты — 22 тысячи рублей. На эти деньги я смогла купить себе первый в своей жизни ноутбук Самсунг, который я с гордостью начала возить в университет.

После этого у меня уже всегда был стабильный и растущий доход. К сожалению, с ростом доходов росли и мои расходы.

Бюджет и накопления

Переломным моментом стало то, что в роли CTO в страховании я стала ответственной за бюджетирование и контроль всех расходов на ИТ в компании.

Если сильно упростить, бюджетное планирование ИТ-расходов стартапа можно свести к 5 шагам:

1. Для начала, формулируются бизнес-цели компании на год: сколько клиентов, какая выручка или другие метрики.
2. Затем прикидывается, что надо будет сделать для достижения этих целей: запустить новые продукты, закрыть невыгодные, добавить фичей в текущие или найти новые каналы дистрибуции?
3. Какой самый оптимальный способ это сделать: нанять еще людей, сделать текущими силами, нанять подрядчика или купить готовое ПО под это?
4. Сколько это будет стоить: зарплаты сотрудникам, лицензии на программное обеспечение, сервера, платежи по контрактам с подрядчиками и т. д. И вот тут начинается интересное, потому что плана должно быть 2: оптимистичный, по которому я иду, если выручка соответствует поставленной цели и денег хватает, и пессимистичный — выручки меньше и мне надо резать косты. Для этого в бюджете должны быть продуманы расходы, которые я смогу быстро срезать: например, часть команды нанять из числа фрилансеров, что не предполагает долгосрочный контракт; или выбрать такое программное обеспечение, которое можно оплачивать помесячно, а не на год вперед.
5. Плюс закладывается буфер 10—20% на непредвиденные расходы.

Далее ты просто ежемесячно сверяешься с планом по расходам и доходам компании:

• еcли перерасход по какому-то из направлений — прикидываешь, как сократить расходы в следующем;
• если ошибся при планировании и что-то забыл — используешь буфер или временно экономишь на чем-то другом;
• если не хватает доходов — переходишь на пессимистичный план.

Минимум тревоги, простая математика и алгоритм принятия решений.

Проделав такое упражнение однажды и закрыв год с минимальным превышением бюджета, я вдруг поняла, насколько комфортнее иметь план и насколько важно иметь буфер (или подушку безопасности, как его принято называть в контексте личных финансов). И почему я не использую такой же подход в своей жизни?

Ключевым инсайтом для меня стало, что по этому плану легко жить, если он построен от моих целей на 1, 3, 10 лет! Бесцельная жизнь приводит к бесцельным тратам.

Когда я определила для себя 2 года назад, что хочу в течение 3 лет переехать жить в Европу, то смогла под эту цель перестроить схему своих расходов. Что мне надо сделать, чтобы это случилось?

1. Инвестиции в свое физическое состояние, чтобы была энергия и здоровье.
2. Инвестиции в свой бренд, чтобы найти работу или проект в новой стране.
3. Инвестиции в построение международного нетворка, для прокачки языка и помощи с той стороны.
4. Инвестиции финансов, чтобы было на что жить, пока устраиваешься на работу.
5. Инвестиции во внешность, потому что красивым людям чуть проще живется.

Дальше уже было легко. Под каждый стрим прописывался минимально необходимый план расходов и закладывался буфер. В случае перерасхода, я экономила на чем-то другом. Ну и все дополнительные доходы и премии шли в инвестиции в Альфа-Капитале или подушку безопасности в виде накопительного счета.

И да, первым делом я порезала все кредитки!

Вредные привычки

Если брать уже осознанный период последних лет, то вредные привычки возникали, когда я теряла ту самую цель или сомневалась в ее ценности — а чего я вообще хочу через 1, 3, 10 лет? И компенсировала негативные эмоции дополнительными расходами:

• бессмысленный и беспощадный шоппинг, когда грустно;
• доставка еды, когда нет сил из-за сидячего образа жизни;
• алкоголь в ресторанах, потому что скучно и т. д.;
• поездки на такси даже на короткие расстояния, потому что устаю.

Сейчас я много занимаюсь спортом, не употребляю алкоголь, свела к минимуму покупку новых вещей, варю кофе дома и много хожу пешком.

Здоровый образ жизни обходится гораздо дешевле нездорового! Во всех смыслах.

Финансовая ошибка

Три ошибки, которые оказали наибольшее влияние на меня:

1. 10 лет жила от зарплаты до зарплаты.
2. Постоянно пользовалась кредиткой.
3. Не вытащила деньги из ценных бумаг сразу после 24 февраля и у меня там застряли деньги из-за санкции.

Финансовые достижения

Как можно заметить по моему рассказу, я новичок в личных финансах. Но я быстро учусь.

За 2 года я накопила подушку безопасности, на которую сейчас путешествую вот уже 10 месяцев по Европе и работаю удаленно.

Совет себе в прошлом

Поменяй отношение к деньгам: не трать, а инвестируй их:

• в здоровье и внешность;
• в образование;
• в друзей и любимых;
• в активы.

Это все окупится сторицей. И кончай покупать всякий ненужный хлам, для счастья нужно очень мало вещей.

Кадр: фильм «Похищение Фредди Хайнекена»

Обозреватель Skillbox Media по маркетингу и IT. С 2015 года работает с SEO, таргетированной и контекстной рекламой. Писала для Skypro, Yagla и Admitad.

Соблюсти план проекта, завершить его в срок и уложиться в бюджет — ключевые задачи проектного менеджмента. Но по данным исследования консалтинговой компании Wellingtone, только 34% организаций всегда соблюдают бюджет.

Мы перевели пошаговое руководство по управлению бюджетом проекта от Monday.com — разработчика сервиса для совместной работы над проектами.

Если вы с трудом удерживаете расходы по проекту в рамках бюджета, то это руководство для вас. В нём мы пошагово разберём, как составить эффективный бюджет проекта, и дадим практические советы.

• Что такое бюджет проекта
• Что включает в себя бюджет проекта
• Почему бюджет важен
• 7 шагов по созданию бюджета проекта и управлению им
• Коротко об управлении бюджетом проекта
• Как узнать больше о проектном менеджменте

---

Бюджет проекта — это общая стоимость задач, мероприятий и расходных материалов, нужных для выполнения проекта. Заинтересованные стороны и участники проекта договариваются ориентироваться при работе на это значение.

Также бюджет проекта — документ, в котором указано, на какие задачи пойдут выделенные деньги. Благодаря этому плану менеджеры и заинтересованные стороны могут отслеживать и контролировать расходы на проект.

Бюджет должен быть составлен до начала работы над проектом. После запуска бюджет увеличить не получится, если не изменятся требования к проекту.

В бюджете проекта отражены группы необходимых расходов. Чтобы получить их, сначала все расходы делят на крупные категории (как на диаграмме ниже). Но этого уровня детализации недостаточно, поэтому дальше каждую из них разбивают на подкатегории.

В проектах обычно есть следующие статьи расходов:

• расходы на оплату труда — зарплаты, пособия и налоги;
• расходы на оборудование, программное обеспечение и другие материалы для проекта;
• расходы на транспорт и логистику;
• расходы на исследования и консультации экспертов, аналитиков, юристов;
• расходы на обучение — курсы, конференции, тренинги по навыкам или инструментам.

В разных проектах расходы распределяются по категориям неодинаково. Расходы на материалы в бюджете строительного проекта будут выше, чем в проекте слияния или поглощения компаний. В проекте по внедрению технологии на обучение сотрудников выделят больше денег, чем на зарплаты инженеров.

Бюджет проекта может быть объёмным документом со сложной структурой. Но благодаря высокому уровню детализации можно создать точный бюджет, которому удобно следовать.

Бюджет проекта обеспечивает прозрачность коммуникации между командой проекта и заинтересованными в нём сторонами.

При реализации проекта бюджет позволит отслеживать, как фактические затраты соотносятся с планом, и доносить эту информацию до заинтересованных сторон. А если требования к проекту меняются, в бюджете отражают соответствующие затраты.

Также бюджет проекта важно вести, потому что:

• Бюджет показывает прогресс проекта. По мере работы над проектом в бюджете отражают, какие задачи уже выполнены и сколько на них потрачено.
• Бюджет помогает получить финансирование. Все заинтересованные в проекте люди могут увидеть в бюджете, как будут использованы вложенные деньги.
• Бюджет помогает команде сосредоточиться на работе над проектом, так как расходы уже спланированы.
• В бюджете есть данные о том, сколько реально стоили уже завершённые части проекта. Это позволяет точнее спланировать будущие расходы.

24% руководителей проектов считают, что нереалистично составленный бюджет приводит к проблемам — например, к повышению расходов. Чтобы успешно управлять финансами проекта, лучше не торопиться и составить точный бюджет.

Существует несколько методов создания бюджета. В статье используются рекомендации по составлению бюджета проекта из PMBok.

Шаг 1. Обдумайте этапы, задачи и объём необходимых для проекта ресурсов. Прежде чем планировать затраты, нужно точно знать, что именно потребуется сделать в рамках проекта.

Посмотрите на план проекта и определите, какие в нём будут этапы и задачи, какие действия нужно выполнить. Можно пообщаться с командой проекта и с заинтересованными сторонами, чтобы убедиться, что у всех одинаковые планы.

Собирайте всю информацию в сервисах для совместной работы — например, в Notion или Monday Workdocs. В них можно систематизировать мнения участников и сформировать представление о целях проекта.

На первом этапе планирования бюджета не нужно оценивать реальные затраты. Просто составьте список всего, что потребует расходов.

Когда вы сформируете список, вы поймёте, на какие ещё вопросы вам нужно ответить. Может потребоваться, например, информация, какие ресурсы вам доступны и определён ли окончательный объём работ по проекту.

Чтобы составить точный бюджет, можно обращаться и к другим проектным документам — например, к реестру рисков и календарю ресурсов.

Шаг 2. Оцените бюджет проекта. Когда у вас будет список потенциальных затрат, приступайте к оценке стоимости всего проекта. Бюджет можно оценить двумя способами: «сверху вниз» или «снизу вверх».

При оценке «сверху вниз» устанавливают общий бюджет, а потом эту сумму распределяют на отдельные задачи и операции. При оценке «снизу вверх» сначала оценивают затраты на каждую задачу проекта, а потом складывают их.

Определите методику оценки. Можно рассчитывать стоимость всех составляющих проекта одним способом, а можно выбирать методы, отталкиваясь от типа задач.

Вот три распространённые методики оценки:

• Оценка по аналогии. В этом методе стоимость задачи определяют, опираясь на данные похожего проекта. Можно взять бюджет предыдущего проекта и скорректировать его под новые данные. Этот метод лучше всего подходит, если вы регулярно выполняете типовые проекты — например, устанавливаете или покупаете оборудование.
• Параметрическая оценка. В этом методе тоже используют данные предыдущих или аналогичных проектов. Но вместо сопоставления затрат на задачи одного типа здесь используют статистические методы и алгоритмы для расчёта значений переменных. Смета в этом случае основана на данных и более точна.
• Взвешенная трёхточечная оценка. По этому методу сначала определяется стоимость задачи в самом оптимистичном, самом пессимистичном и наиболее вероятном варианте, а потом рассчитывается средневзвешенное значение.

Какой бы метод вы ни выбрали, используйте самые новые данные из доступных. Учитывайте и другие факторы — например, ситуацию на рынке или потенциальные изменения в бизнесе.

Шаг 3. Утвердите бюджет проекта. Когда вы составите бюджет, вам нужно согласовать его с ключевыми участниками проекта.

Возможно, потребуется получить официальное одобрение от вашего руководства, но не менее важно согласовать бюджет с заинтересованными в проекте сторонами и финансовым отделом.

От них вы получите обратную связь по разным составляющим бюджета и сможете усовершенствовать его.

Шаг 4. Создайте трекер для отслеживания бюджета. В трекере этапы работы над проектом разбивают на задачи — и наблюдают, какие затраты на задачу были запланированы и сколько она стоила фактически. Это позволяет оценивать бюджет в режиме реального времени.

примечание

Для отслеживания бюджета проекта можно использовать «1C», «Битрикс24», Excel.

Если над проектом работает большая команда, для точности можно ограничить доступ к просмотру и изменению данных трекера: дать его только утверждённым участникам.

Шаг 5. Контролируйте бюджет проекта. Следите, как реальные затраты соотносятся с запланированными. Так вы сможете предвидеть, например, что объём работ придётся увеличить или что на проект может потребоваться больше денег. Если следить за бюджетом регулярно, у вас будет достаточно времени, чтобы скорректировать детали проекта и уложиться в план.

Шаг 6. Разработайте порядок изменения бюджета. Когда бюджет проекта утверждён, ваша цель как менеджера проекта — как можно точнее ему следовать. В большинстве случаев внести изменения в бюджет можно будет, только если объём или график проекта изменится по требованию бизнеса.

Но если изменения в объёме или сроках всё же возникнут, при перерасчёте бюджета нужно будет учесть все составляющие проекта, которых эти изменения коснутся.

Нужно также установить для команды порядок внесения изменений в бюджет. Например, создать форму запроса на изменения и настроить уведомления о новых сообщениях в ней для всех заинтересованных.

Шаг 7. После завершения проекта проанализируйте отчёт по бюджету проекта и сохраните его в архиве. При анализе оцените, что было сделано хорошо, а что не очень. Убедитесь, что фактические расходы точно отражены в отчёте, — это пригодится при составлении бюджета для будущих проектов.

Проведите анализ, даже если вы постоянно следили за изменениями бюджета в ходе работы. Только в 48% организаций анализируют бюджет после завершения проекта, а значит, в большинстве из них упускают важную для будущих проектов информацию.

• Бюджет проекта — это общая стоимость всех задач, покупок и мероприятий, связанных с проектом. Также это документ, который определяет, как общая сумма распределяется между отдельными задачами.
• В бюджете проекта расходы детализируются. Есть категории расходов на зарплаты, расходов на обучение, материалы, транспорт, исследования и консультации. В разных проектах деньги в бюджете распределяются между категориями по-разному.
• Бюджет нужен, чтобы получить финансирование: этого легче добиться, если все заинтересованные в проекте лица видят, на что будут потрачены деньги. Также бюджет отражает прогресс проекта и то, насколько эффективно расходуются деньги.
• Чтобы оценить бюджет проекта и управлять им, сначала нужно понять, на какие задачи и расходные материалы вы будете тратить деньги.
• Когда вы определитесь с задачами, посчитайте, сколько денег уйдёт на выполнение каждой. Для этого можно использовать разные методы: оценку по аналогии, параметрическую оценку, средневзвешенную трёхточечную оценку.
• На протяжении всего проекта нужно отслеживать, как тратятся деньги. Если реальные расходы начнут превышать плановые, у вас будет время заметить и исправить это.
• После завершения проекта нужно проанализировать отчёт по бюджету. Полученные данные пригодятся при расчётах для будущих проектов.

• Перед запуском проекта важно не только составить бюджет. Нужно понимать, какие в проекте есть риски, чтобы заранее продумать, как справиться с возможными проблемами. Почитайте об управлении рисками в переводе лекции от Google.
• Также рекомендуем изучить гайд по управлению коммуникациями в проекте. Он поможет уложиться в бюджет и сдать проект вовремя.
• Не знаете, как организовать работу над проектом? Изучите методологии Kanban и Scrum.
• Если вы только собираетесь стать менеджером проектом и не уверены в своих знаниях, приходите на короткий курс Skillbox по управлению проектами. Вы научитесь планировать экономику проекта, формировать команду, запускать пилотные проекты и составлять стратегию развития проекта.
• Если вы планируете стать менеджером проектов, вам может пригодиться курс по менеджменту проектов. На курсе вы с нуля научитесь управлять проектом и его бюджетом, общаться с заказчиками, руководить командой и презентовать проекты.

Научитесь: Профессия Менеджер проектов
Узнать больше